外汇交易业务资料.docVIP

第章 外汇交易业务 ：外汇交易方式、特征与功能；交易行为的大致过程与规则汇率的表示方法与含义，决定与影响汇率或交易价格的因素。 即期与远期外汇交易 6.1.1即期外汇交易 期外汇交易的含义与功能 1．即期外汇交易的含义 即期交易（Spot Exchang Transaction）又称现汇交易，是指外汇交易双方在完成交 易后的两个工作日内办理交割的交易行为。交割就是买卖双方办理实际收付的行为。交割日或称起息日就是外汇交易合同的到期日，在该日买卖双方互相交换货币。在这种交易中所买卖的外汇称为即期外汇，或称现汇。 2．即期外汇交易的功能 即期外汇交易可以满足客户临时性的支付需要。（2）即期外汇买卖可以帮助客户调整手中外币的币种结构。 即期外汇买卖还是外汇投机的重要工具，如进行套汇等到投机业务。即期外汇的报价 1．即期外汇市场的报价方法 在外汇市场上，从事外汇交易的报价行在报出外汇交易价格时一般采用双向报价法，即同时报出银行买入价（Buying rate 或称Bid ）和卖出价(Selling rate 或称offer)。买入价或卖出价是针对银行而言的，银行买入即客户卖出；银行卖出即银行买入。银行报出的即期汇率的排列总是前小后大，中间的差额是银行的收益。在国际外汇市场上，惯用的标价方法为直接标价法。如银行报出美元兑日元的价格为：USD/JPY=115.70/80,其中斜线左边的数字