2014年中级经济师金融实务考试真题讲解.doc

11、存款性金融机构是吸收个人或机构存款，并发放贷款的金融机构。下列金融机构中，属于存款性金融机构的是（ ） A.养老基金 B.投资银行 C.保险公司 D.信用合作社 【答案】D 【职业培训教育网解析】本题考查金融机构体系的构成。按照教材内容，金融机构体系的构成主要从三个方面进行的阐述-存款性金融机构、契约性金融机构和政策性金融机构。其中，存款性金融机构主要包括商业银行、储蓄银行和信用合作社等。所以，本题答案为D.参见教材P36 21.在股票市场的保证金交易中，投资银行以客户的证券作为抵押，贷款给客户购进股票。这种交易方式体现了投资银行的（ ）功能 A.期限中介 B.流动性中介 C. 风险中介 D. 信息中介 【答案】B 【职业培训教育网解析】本题考查投资银行的功能。投资银行通过四个中介作用来发挥其媒介资金供求的功能，即期限中介、风险中介、信息中介和流动性中介。其中，作为流动性中介，当一个持有股票的客户临时需要现金时，充当做市商的投资银行可以购进客户持有的股票，从而满足客户的流动性需求。而在保证金交易中，投资银行可以以客户的证券作为抵押，贷款给客户购进股票。通过这些方式，投资银行为金融市场的交易者提供了流动性中介。所以，答案选B.参见教材P85 31. 在货币需求理论中，费雪方程式认为，名义收入等于货币存量和流通速度和乘积，短期内商品交易数量和（ ）保持不变。 A.物价水平 B. 持久收入 C.货币存量 D. 货币流通速度 【答案】D 【职业培训教育网解析】本题考查货币需求理论的相关知识。在货币需求理论中，费雪方程式认为，名义收入等于货币存量和流通速度和乘积，短期内商品交易数量和货币流通速度保持不变。答案选D.参见教材P129 41、中央银行是银行的银行，是指中央银行（ ） A.当商业银行与其他金融机构的最后贷款人 B.监管商业银行与其他金融机构 C.通过商业银行的货币创造调节货币供应量 D.政府提供贷款 【答案】A 【职业培训教育网解析】本题考查中央银行的职能。中央银行的职能包括：发行的银行、政府的银行、银行的银行、管理金融的银行。其中，中央银行的银行的银行，指中央银行通过办理存、放、汇等项业务，作商业银行与其他金融机构的最后贷款人。所以，答案选A.参见教材P157 51、下列说法中，属于金融监管机构实施有效监管基本原则的是（ ） A.监管主体的盈利性 B.监管主体的自律性 C.监管主体的独立性 D.监管主体的合规性 【答案】C 【职业培训教育网解析】本题考查金融监管的基本原则。金融监管的基本原则包括：监管主体独立性原则、依法监管原则、外部监管与自律并重原则、安全稳健与经营效率结合原则、适度竞争原则和统一性原则。所以，答案选C.参见教材P205-206 61.我国参与同行拆借市场的金融机构有（ ） A.证券公司 B.商业银行 C.证券登记结算公司 D.信托公司 E.财务公司 【答案】ABDE 【职业培训教育网解析】本题考查同业拆借市场的相关知识。同业拆借市场的参与者广泛。商业银行、非银行金融机构和中介机构都是主要参与者。我国同业拆借市场的参与机构包括中资大型银行、中资中小型银行、证券公司、基金公司、保险公司、外资金融机构以及其他金融机构（如城市信用社、农村信用社、财务公司、信托投资公司、金融租赁公司、资产管理公司、社保基金、投资公司、企业年金、其他投资产品等。）所以，本题答案是ABDE.参见教材P5、12 71. 根据凯恩斯的流动性偏好理论，人们持有货币的动机有（ ） A. 交易动机 B. 成就动机 C. 预防动机 D. 交往动机 E. 投机动机 【答案】ACE 【职业培训教育网解析】本题考查货币需求理论的相关知识。在货币需求理论中，凯恩斯认为，人们的货币需求是由交易动机、预防动机和投机动机三种动机决定的。所以，答案是ACE.参见教材P130 （一） 某公司拟进行股票投资，计划购买ABC三种股票，并设计了甲乙两种投资组合，ABC三种股票的β系数分别为1.5、1.0和0.5.甲种投资组合中，ABC三种股票的投资比重分别为20%、30%和50%.乙种投资组合中，ABC三种股票的投资比重分别为50%、30%和20%.同期市场上所有股票的平均收益为8%，无风险收益率为4%. （二） 2014年6月底，我国某商业银行资产负债表中的主要数据是：资产总额1720亿元，负债总额1650亿元，普通股30亿元，优先投7亿元，盈余公积5亿元，资本公积10亿元，未分配利润10亿元，一般风险准备8亿元，风险加权资产总额为1400亿元，2014年下半年，该商业银行计划进一步提高资本充足率水平。 （三） DY股分有限公司首次公开发行不超过2300万股人民币普通股（A股）的申请已获中国证券监督管理委员会核准。本次发行采用网下向投资者底价配售和网上向社会公众