营运资金管理技巧要点分析.ppt

营运资金管理与评价 一、财务报表与基本财务关系 二、营运资金财务指标分析 三、应收账款管理 四、存货管理 五、现金预算 六、流动期负债决策 七、企业咨询经验交流 一、财务报表与财务关系 目的： 1、熟悉财务报表结构与内容（项目） 2、把握基本财务关系（资金循环规律） 3、明确营运资金的构成与作用 4、明确财务指标分析的含义与功能 （一）财务报表简介 资产负债表 反映企业一定时点资产、负债与所有者权益状况的报表 资产=负债+所有者权益 资产：流动资产、长期资产 负债：流动负债、长期负债 所有者权益：资本（投资额）与留存收益（来自利润的留成） 参见资产负债表。 损益表 反映企业一定时期收入费用以及经营成果的报表。 收入-费用=利润 收入-固定成本-变动成本=利润 PQ-C-bQ=L Q=（L+C）/（P-b） 固定成本、变动成本、规模经济（效益） 参见损益表。 （二）基本财务关系 资产结构与资本结构 资产负债表与损益表的内在联系 资本增值与分配（作饼与分饼理论） 期初：资产 =负债 +所有者权益 期末：利润=增大的资产 =利息+所得税+投资者份额的增加 =EBIT（息前税