第五章资金营运管理技术分析.ppt

一、营运资金的含义 营运资金：是指流动资产减去流动负债的差额。 1.流动资产 指在一年以内或超过一年的一个营业周期内变现或运用的资产，主要包括现金、短期投资、应收及预付账款、存货等。 2.流动负债 指在一年内或超过一年的一个营业周期内到期的负债。 二、营运资金的特点 （一）流动资产的特点 1.投资回收期短； 2.流动性； 3.并存性； 4.波动性。 （二）流动负债的特点 1.速度快； 2.弹性高； 3.成本低； 4.风险大。 三、营运资金管理的内容 1.现金管理 2.应收账款管理 3.存货管理 第二节 现金管理 本节内容： 一、现金管理的目标和内容 二、现金持有的动机和成本 三、最佳现金持有量的确定 四、现金的日常管理 本节重点： 现金管理的目标、现金持有的动机和成本、最佳现金持有量的确定。 本节难点： 确定现金成本是否决策相关成本。 学时数：2学时 一、现金管理的目标和内容 （一）现金 现金是指在生产过程中暂时停留在货币形态的资金，包括库存现金、银行存款、其他货币资金。 （二）现金管理的目标 合理确定现金持有量，在保证企业经营活动所需现金的同时，尽量减少企业闲置的现金数量，提高资金收益率。 （三）现金现金管理的内容 1.现金预算的编制； 2.最佳现金持有量的确定； 3