论我国上市公司退市制度.论文pdf.docVIP

中图分类号：（四号楷体加黑）  密  级：  （四号楷体加黑） UDC： （四号楷体加黑） 本校编号： 10652  法律硕士专业学位论文 论文题目：论我国上市公司退市制度  研究生姓名：郑素娟 校内指导教师姓名：胡军 校外指导教师姓名：  学号：20110210351333 职称： 职务职称：  申请学位等级： 硕  士  专业方向： 法律硕士  学习形式： 全日制  论文提交日期：  2013 年 2 月 28 日  论文答辩日期：（小四号楷体加黑）  1 论文独创性的声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文是本人在导师指导下进行的研究工作及取得的 研究成果。尽我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文不包含其他人已经 发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得 西南政法大学 或其他教育机构的学位或 证书而使用过的材料。对于与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献，均已在论文 中作了明确的说明并表示谢意。  学位论文作者签名:  签字日期:  年  月  日  学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解 西南政法大学 有关保留、使用学位论文的规定。即： 学校有权保留所送交的论文，允许论文被查阅和借阅，可以公布论文内容，可以采用影 印、缩印或扫描等复制手段保存论文，可以向有关部门和机构送交论文的纸质复印件和 电子版本。 (保密的学位论文在解密后适用本授权书)  学位论文作者签名:  导师签名:  签字日期：  年  月  日  签字日期：  年  月  日 法 律 硕 士 专 业 学 位 论 文 论我国上市公司退市制度 The view of China’s Delisting System of listed companies  作 者 姓 名： 指 导 教 师：  郑素娟 胡 军  西 南 政 法 大 学 Southwest University of Political Science and Law 内容摘要 我国证券市场在以《公司法》、《证券法》为主体的法律系统为基础，在筹措资金 和配置资源等市场功能方面发挥着作用，但是证券市场的发展还不够成熟，上市公司退 市仍然有很多阻碍。目前的证券市场依旧是一个臃肿的市场，很多绩差的公司占据着有 限的市场资源，阻碍了绩优的公司上市以及已经上市公司更快、更健康地发展，同时也 加大了中小投资者的投资风险，减弱了中小投资者们活跃于资本市场的热情。一套完善 的上市公司退市制度有着丰富的功能，这对于我们致力于建立健康、持续、快速、有效 的市场经济新环境有着至关重要的作用。 本文主要分为四个部分： 第一部分，我国上市公司退市制度评述。分析各种证券法教科书中关于退市这一概 念的的阐述，对退市和退市制度进行新的定义。阐明建立退市制度的价值基础和制度功 能，为本文后面的论述提供了理论支撑。 第二部分，我国法律法规对退市制度的规定及其实施现状。首先在立法这一方面对 退市制度作简单的介绍，从立法以及历史发展实务过程发现我国上市公司退出机制运行 障碍和问题。 第三部分，上市公司退市制度比较法上的考察及借鉴。本部分主要通过论述国外如 美国、英国、日本的退市制度，在退市的标准和退市程序两个方面与我国上市公司退市 制度的退市标准和退市程序进行分析比较，为我国退市制度的构建提出新的思路与借 鉴。 第四部分，这是本文中最为重要的部分。在我国现行的经济环境下，为了使得退市 制度的功能够得到发挥，提出自己的构想。 本文的创新之处在于对退市和退市制度进行了深刻地分析并尝试做了新的定义，也 对退市制度的功能进行了重新的审视。在退市标准与程序、主动退市方式的明确、退市 决定权的归属几个方面对退市制度做了重新的建构。 关键词：退市机制、退市标准、退市程序； 1 Abstract Based on the legal system composed by cooperation law and Securities law,Chinas stock market plays a crucial role in raising money and allocating resources.However,the imperfection of this young market become a hindrance to delist listed companies.As a result,the market is gutted with companies with poor performance, makes it difficult for the companies with good performance to