中国债券基础知识资料.doc

?交易所债券主要产品 ????????公司债券（简称“公司债”） ????????可转换公司债券（简称“可转换债券”、“可转债”） ????????认股权和债券分离交易的可转换公司债券（简称“分离交易的可转换公司债券?”） ????????上市公司股东可交换公司债券 ? ? ??????????????????????????????公司债券 公司债券—概念 公司债券是公司依照法定程序发行、约定在一年以上期限内还本付息的有价证券。 ? 公司债券—特点 公司债券在证券市场发行，发行主体为上市公司或符合发行要求的非上市企业，由中国证监会依据《证券法》和《公司法》进行管理。 ????????发行程序规范简化，采用核准制，实行保荐制度。不要求公司股东大会对是否分次发行以及发行期限的安排、债券利率或其确定方式、担保事项、回售条款或者赎回条款、还本付息的期限和方式做出决议，而是由公司视不同市场环境在发债时具体确定； ????????担保灵活，没有强制要求担保； ????????实行债券受托管理人制度，公司为债券持有人聘请债券受托管理人，受托管理人有明确的义务来保护债券持有人利益； ????????实行一次核准，分次发行制度。 ? 公司债券—发行条件 ????????公司的生产经营符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策； ????????公司内部控制制度健全，内部控制制度的完整性、