企业财务报表分析资料.ppt

企业评价指标 （十九）总资产增长率 1、基本概念：总资产增长率是企业本年总资产增长额同年初资产总额的比值。该指标衡量企业本期资产规模的扩张情况。 2、计算公式：总资产增长率＝[（年末资产总额－年初资产总额）/年初资产总额] ×100% 3、指标说明： （1）总资产增长率是从企业资产总量扩张角度衡量企业的发展能力，表明企业过规模增长水平对企业发展后劲的影响。 （2）该指标越高，说明企业资产规模扩张的速度越快，但实际操作中，应注意资产扩张的质和量的关系，以及企业的后续发展能力，避免资产盲目扩张。 企业评价指标 （二十）三年利润平均增长率 1、基本概念：三年利润平均增长率表明企业利润的连续三年增长情况，体现企业的发展潜力。 2、计算公式：三年利润平均增长率＝[（年末利润总额÷三年前末利润总额 ）^1/3－1 ] ]×100%[1] 3、指标说明: （1）利润是企业积累和发展的基础，该指标越高，表明企业积累越多，可持续发展能力越强，发展潜力越大。 （2）三年利润平均增长率指标能够反映企业的利润增长趋势和效益稳定程度，较好地体现企业的发展状况和发展能力，避免因少数年份利润不正常增长而对企业发展潜力的错误判断。 企业评价指标 （二十一）行业债务结构特征值 1、基本概念：行业债务结构特征值是客户在银行的全部表内融资占全部负债的比率。该指标从债权人的角度反映客户的债务结构。 2、计算公式：行业债务结构特征值＝（短期借款+一年内到期的长期借款+长期借款）/负债合计×100% 3、内容解释：行业债务结构特征值公式中所用财务指标分别是资产负债表中的“短期借款”。“一年内到期的长期借款”、“长期借款”和“负债合计”。 行业债务结构特征值反映了一个客户（或一个行业）对银行融资的依赖程度，它反映的是客户（或行业）负债的结构特征，描述一种客观现象。 企业评价指标 （二十二）现金周转次数 1、基本概念：现金周转次数指企业一定时期现金周转的频率，反映企业利用现金的效率。 2、计算公式：现金周转次数＝360/（存货周转天数+应收账款周转天数－应付账款着周转天数） 3、指标说明：企业持有现金的主要目的是为了满足日常的交易需要，并且作为一个流动储备以弥补现金流入和流出不平衡时出现的短缺。较高的现金周转次数意味着企业对现金的利用效率较好，但并不说明这一数值越高越好。 一个企业的现金周转次数是否恰当，现金储持有量是否合理，应当充分考虑企业的行业性质，最基本的方法是在流动性与社会平均报酬率之间进行权衡。 案例 A公司在我行开立基本账户，长期与我行开展业务合作，其产品主要用于出口，部分销售给国内某大型企业（我行的重点客户）。2008年末在我行融资余额3000万元，其中出口打包贷款2000万元，流动资金贷款1000万元。受国际经济形势影响，2009年销售下降。基层行考虑A公司是我行的国际业务客户，结售汇等综合贡献较高，申请维持上年授信额度3000万元，其中出口打包贷款2000万元，流动资金贷款1000万元。 案例 以下是A公司财务报表（已经过审计，不存在科目不真实或钩稽关系不正确的问题）,请你对财务报表进行分析(8分)并指出经营中存在的问题(2分)后，提出明确的授信(增加、维持、压缩、退出)意见（2分）以及授信管理要求（3分）。 资产负债表 单位：元 项目 2007/12/31 2008/12/31 2009/12/31 货币资金 11,630,098 8,004,817 1,034,904 短期投资 123,317 122,228 89,558 应收账款净额 53,155,748 56,618,270 69,462,829 预付帐款 779,650 2,683,338 3,885,721 其他应收款 26,476,634 6,727,862 7,535,512 存货 70,222,465 69,088,046 53,789,687 待摊费用 3,905,842 2,336,165 2,194,286 流动资产合计 166,279,126 145,566,099 137,977,870 长期投资 7,798,970 7,798,970 7,236,320 固定资产净值 46,489,187 98,882,752 83,896,395 在建工程 67,984,348 91,812 19,195,845 固定资产合计 114,471,098 98,972,127 103,089,802 资产总计 288,544,317 252,332,319 248,299,117 短期借款 132,969,338 97,248,102 105,415,602 应付帐款 58,738,82