期货从业人员管理办法解析.doc

期货从业人员管理办法 1.甲是某期货公司客户，某日结算时，甲持合约期货品种，期货交易所规定的保证金比例是5%，期货公司对甲收取的保证金比例是7%，根据上述事实，请回答以下两题。 （1）按照有关司法解释的规定，下列情形构成透支交易的是（ ）。 A.甲保证金水平为4%，期货公司允许甲开仓交易 B.甲保证金水平为4%，期货公司允许甲继续持仓 C.甲保证金水平为6%，期货公司允许甲继续持仓 D.甲保证金水平为6%，期货公司允许甲继续交易 「答案」AB 「解析」《最高人民法院关于审理期货纠纷案件若干问题的规定》第三十一条规定，期货交易所在期货公司没有保证金或者保证金不足的情况下，允许期货公司开仓交易或者继续持仓，应当认定为透支交易。期货公司在客户没有保证金或者保证金不足的情况下，允许客户开仓交易或者继续持仓，应当认定为透支交易。审查期货公司或者客户是否透支交易，应当以期货交易所规定的保证金比例为标准。 （2）关于甲透支交易后的责任承担，下列表述正确的是（ ）。 A.期货公司执行了通知义务后，甲未能按约定追加保证金又不自行平仓的，期货公司应当对甲的持仓进行平仓 B.期货公司履行了通知义务后，甲未能按约定追加保证金又不自行平仓的，期货公司继续保留甲的持仓的，对保留持仓期间所造成的所有损失，期货公司应承担责任 C.期货公司应当通知甲追加保证金后，期货公司只对由于行情向持仓不利的