第十章_现代投资理论..docVIP

第十章 现代投资理论 一、填空题 1、资产组合的期望收益率是组合中每个证券的期望收益率的 。 2、测度不同证券收益相互影响的方向与程度的指标是 或 。 3、在用协方差测度两种证券收益相互影响的方向与程度时，正的协方差表示两种证券的收益率 ，负的协方差表示两种证券的收益率 。 4、有效集与代表投资者风险偏好的无差异曲线的 就是最佳资产组合。 5、有效集包含的资产组合满足同样收益水平下具有 和同样风险水平具有 。 6、在资本资产定价模型中，单个证券的风险水平应该由 来衡量。 7、在市场达到均衡状态、证券价格保持稳定水平时，投资组合应该包含 。 8、证券市场线与资本市场线的不同在于可以描述 的收益率与风险的关系。 9、均衡状态下，投资者最佳组合中的风险资产组合由市场上的所有证券构成，其中任何一种证券的资金分配比例都等于该证券总市值与全部证券总市值的比例，这种证券组合称为 。 10、证券市场线的一般表达式为 。 11、资本资产定价模型表明在市场达到均衡时，任何一种证券的期望收益率都由 和