货币资金导学案例.docVIP

帕玛拉特公司审计案例 案例分析目的 通过阅读与分析案例资料,思考货币资金舞弊的动因及其机会,掌握货币资金舞弊的手段和方法,以及应对货币资金舞弊风险,注册会计师应当如何查证。 案例资料 帕玛拉特成立于1961年,是一家拥有40多年历史的家族企业,主要生产和销售牛奶、酸奶酪、果汁、冰激凌、蔬菜罐头、烘烤食品以及番茄制品等。它旗下的品牌很多,除Parmalat品牌外,还拥有其他著名的品牌,如Chef,Mr.Day,Beatrioe,Blackdiamond等,并拥有AC米兰俱乐部。其创始人为卡利斯托?坦齐(Calisto Tanzi),坦齐对帕玛拉特的管理一直延续到2003年12月。 帕玛拉特危机的爆发始于2003年11月中旬。由于公司突然宣布无法偿还到期价值1.5亿欧元的债券,从而引起了注册会计师和银行对其财务状况的警觉;而当宣称无法清偿在开曼群岛大约5亿欧元的共同基金时,真正的恐慌开始了。帕玛拉特的股票价格在几个星期内持续跌落,在12月份下跌了87%。同时,标准普尔将帕玛拉特的信用评级降至最低一级D。2003年12月27日,帕玛拉特向帕尔玛地方破产法院申请破产保护并得到批准。 帕玛拉特危机是其管理当局进行财务欺诈导致的。在初步调查之后,意大利检查人员表示,在过去长达15年的时间里,帕玛拉特管理当局通过伪造会计记录,以虚增资产的方法弥补了累计高达162亿美元的负债。欺诈的目的不外乎两个:一是隐瞒公司因长期扩张而导致的严重财务亏空;二是把资金从帕玛拉特(其中坦齐家族占有51%的股份)转移到坦齐家族完全控股的其他公司。帕玛拉特财务欺诈的手法包括以下四个方面: 1.利用衍生金融工具和复杂的财务交易掩盖负债。帕玛拉特通过花旗集团(Gti-group)、美林证券(Merrill Lynch)等投资银行进行操作,利用衍生金融工具和复杂的财务交易掩盖负债。在过去几年,帕玛拉特一直利用这种手段粉饰资产负债表。例如,1999年帕玛拉特向花旗集团借款1.17亿欧元,但这笔借款却由花旗集团的一家分公司Buconero(意大利语,意思为“黑洞”)以“投资”形式流向帕玛拉特,从而掩盖了负债。 2.伪造文件虚报银行存款。帕玛拉特通过伪造文件,声称通过其开曼群岛的分公司Bonlat将价值49亿美元的资金(大约占其资产的38%)存放在美洲银行账户。据波契(帕玛拉特集团财务部的会计)供述,他从公司的旧文件中剪下来一个美国银行的徽记,用扫仪扫描进电脑后打印出来,又在传真机里传真了多次(为了使那个确认函显得更加真实可一些)。至于文件上美国银行职员阿涅斯?贝尔格蕾的签名,则是从公司的一堆旧信件中出来再扫描进去的。这位美国银行普通的数据处理员表示她甚至连帕玛拉特公司的名字都未听说过。选择美国银行完全是偶然的,汤纳(Fausto Tonna,曾担任帕玛拉特公司财务监达16年之久)事后向检察官供认。就这样,波契利用一个扫描仪和一台传真机制造了美国银行对49亿美元虚假账目的确认函。 3.利用关联方转移资金。帕玛拉特利用复杂的公司结构和众多的海外公司转移资金。1990―1998年,坦齐从帕玛拉特公司中抽走了总额为3.25亿美元的资金,而帕玛拉特公司注册在荷属安德列斯群岛的两家分公司――Curcastle公司和Zilpa公司,则是用来转移资金的工具。通常坦齐指定的人会制造虚假证明文件证明帕玛拉特对这两家公司负债,将资金注入这两家公司。随后这两家公司会依据伪造的合同将“债务”支付给坦齐家族控制的公司。汤纳在供述中说,到1998年,两家公司的虚假负债达到了19亿美元。 4.设立投资基金转移资金。帕玛拉特与注册在开曼群岛的一家神秘的证券投资基金Epicurum的关系扑朔迷离。Epicurum基金成立于2002年,对外声称主要投资于休闲、旅游和食品业。在其成立两个月后,帕玛拉特就对它投资6.17亿美元,并承诺将继续投资1.54亿美元,成为Epicurum基金最大的投资者。同样,这笔投资也是通过Bonlat分公司流出的,且没有向投资者公告,甚至董事会的两名成员在接受采访时也称毫不知情。越来越多的证据显示,在坦齐的授意下,帕玛拉特的财务总监汤纳和一名外聘律师兹尼建立了这个基金,目的是向坦齐的家族企业转移资金。坦齐向调查人员承认,公司利用编造假账的方式掩盖了高达100亿美元的损失,并使帕玛拉特不断获得借款。同时坦齐也承认,还有大约6.2亿美元(检查人员相信这一数字可能高达10亿美元)的假账掩盖了家族拥有的其他公司的亏损。 1990―1999年,均富会计师事务所(Grant Thornton)一直向帕玛拉特提供审计服务。1999年,在意大利法律的强制要求下,帕玛拉特将其注册会计师换为德勤。但是,均富仍然向帕玛拉特的海外分公司提供审计服务。汤纳供认,正是均富会计师事务所的成员,建议他建立另一个代