第三讲 外交易与外汇风险.pptVIP

第三讲 外汇交易与外汇风险 第一节 外汇交易 第二节 外汇风险 ?学习目标 了解外汇业务的种类 掌握外汇交易的各种技巧、手段 熟悉外汇交易的一般原则 熟练运用各种交易工具，规避外汇风险 即期外汇交易Spot Transaction 定义：指在外汇买卖成交后两个营业日内按成交时的市场汇率进行交割的外汇业务。 “交割”（Delivery）指买卖双方实际办理资金收付的行为。 “交割日”指买卖双方办理收付资金的日期，又称起息日。 即期外汇交易 单位货币和计价货币 买入价和卖出价 即期汇率的计算 套算汇率的计算 练习 1.GBP/USD＝1.8100，USD/GBP＝0.5525 2.USD/HKD的即期汇率7.7856/7.7866 3.USD/JPY＝131.70/78，GBP/USD＝1.8120/40 4.USD/HKD＝7.7856/66，USD/JPY＝131.70/78 GBP/USD＝1.8125/35，AUD/USD＝0.7350/60 远期外汇交易 Forward Transaction 定义：指外汇买卖成交后，根据合同约定的币种、汇价、金额和期限在到期日办理交割的外汇业务。其本质是一种预约买卖外汇的交易。 交易期限一般为1、3、6、9个月，最长为12个月，常见的是3个月。 远期外汇交易交割时所使用的汇率是远期外汇汇率。 远期汇率的标价方法 直接标出远期