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第一部分　基础知识 1、什么是融资融券交易？ 融资融券交易，又称证券信用交易，是指投资者向证券公司提供担保物，借入资金买入上市证券（融资交易）或借入上市证券并卖出（融券交易）的行为。 2、? 根据《证券公司融资融券业务试点管理办法》的规定，参与融资融券交易的投资者应该满足以下条件： （1）??? （2）??? （3）??? （4）??? （5）??? （6）??? 值得注意的是，证券公司可在上述基础上，对投资者制定更为严格的准入条件。 3、 《证券公司融资融券业务试点管理办法》中对开展融资融券业务的证券公司在资产规模、合规化经营等方面有一定的要求。证券公司在开展该项业务之前，应该向证监会提出试点申请，只有得到证监会许可的证券公司才可以开展此项业务。 4、投资者开展融资融券业务时，操作流程是怎样的？ 融资融券业务的流程包括以下八个基本环节： （1）??? （2）??? （3）??? （4）??? （5）??? （6）??? （7）??? （8）??? 值得注意的是，以上业务流程，各家券商可能存在差异，投资者在申请开展融资融券业务时，以所属券商的业务流程为准。 5、投资者从事融资融券交易能否直接使用现有账户，是否需要开立专门的资金账户或证券账户，要开设哪些新账户？ 投资者从事融资融券交易时不能直接使用现有账户，需要开立专门的信用账户。投资者需在证券公司开立信用证券账户、信用证券资金台账户，在银行开立信用资金账户。 6、如果信用证券账户和普通证券账户同时交易，两者间是否有影响？ 信用证券账户与普通证券账户是相互独立的账户体系，投资者使用信用证券账户和普通证券账户同时交易，两者间不会相互影响。此外，投资者可以通过非交易过户的方式对信用证券账户和普通证券账户中的证券进行划拨以实现提交担保物或返还担保物。 7、同一投资者能否在多家证券公司开立多个信用证券账户？ 根据《证券公司融资融券业务试点管理办法》的规定，投资者只能选定一家证券公司签订融资融券合同，在一个证券市场只能委托证券公司为其开立一个信用证券账户。投资者更换融资融券交易委托证券公司的，应先通过原证券公司注销原先的信用证券账户，再向新证券公司申请开立新的信用证券账户。 8、投资者从事融资融券交易的结算资金是否要纳入第三方存管？ 与普通证券交易相同，投资者从事融资融券交易也需要将其交易结算资金纳入第三方存管。 9、证券公司的征信主要包括哪些方面？ 根据《证券公司融资融券业务试点管理办法》的规定，投资者参与融资融券交易前，证券公司应当办理客户征信，了解该投资者的身份、财产与收入状况、证券投资经验和风险偏好等情况。 投资者应该按照证券公司的要求，提供一系列有关本人身份、收入状况、个人资产状况及个人信用情况的证明文件（如收入证明、房产证明、个人信用评估证明等）。要求以上证明文件必须具有真实性、准确性和有效性。 10、融资融券合同主要包括哪些内容？ 投资者只能与一家证券公司签订融资融券合同，向一家证券公司融入资金和证券。 投资者在进行融资、融券交易前，应与证券公司签订载入中国证券业协会规定的必备条款的融资融券合同，明确约定下列事项： （1）??? （2）????????? （3）??? （4）??? （5）??? （6）??? 11、投资者进行融资融券交易是否要提交担保物？担保物包括哪些？如何提交？ 投资者进行融资融券交易之前需要提交担保物。 担保物包括现金和担保证券。投资者提交的担保证券应当符合证券交易所和所属证券公司的规定。一是投资者提交的担保证券应当是融资融券标的证券和证券所规定的其他可以充抵保证金的证券。二是投资者通过上海普通证券账户持有的深圳市场发行上海市场配售股份划转到深圳普通证券账户后，方可作为融资融券交易的担保物；投资者通过深圳普通证券账户持有的上海市场发行深圳市场配售股份划转到上海普通证券账户后，方可作为融资融券交易的担保物。 投资者可以委托证券公司，由证券公司向证券登记结算机构发出担保证券提交的证券划转指令。证券登记结算机构根据证券公司指令，于日终记减投资者普通证券账户，记增证券公司客户信用交易担保证券账户，并相应维护投资者信用证券账户的明细数据。 12、投资者提交的担保物能否交易？交易范围是否有限制？ 投资者提交的担保物能够进行交易，可以利用信用账户内的现金做普通买入或对其担保证券做普通卖出。值得注意的是，信用账户的客户自有资金只能买入可充抵保证金的证券范围内的证券。当投资者对证券公司有负债时，普通卖出所得资金优先归还其负债，多余资金才回到投资者信用账户内。 13、投资者最终获取的融资融券额度与哪些因素有关？ 投资者最终获取的融资融券额度与其拟提交的担保物的价值和其初始保证金比例有关。担保物的价值除以其保证金比例计算出投资者