报价系统非公开发行公司债券质押式协议回购交易业务指引解析.doc

报价系统非公开发行公司债券质押式协议回购 交易业务指引 第一章 总则 第一条 为规范非公开发行公司债券在机构间私募产品报价与服务系统（以下简称“报价系统”）开展质押式协议回购交易，促进债券市场发展，保护投资者合法权益，根据《中华人民共和国证券法》等法律、行政法规以及《机构间私募产品报价与服务系统管理办法（试行）》（以下简称《管理办法》）等报价系统相关规则，制定本指引。 第二条 非公开发行公司债券质押式协议回购交易（以下简称“质押式协议回购”）是指经交易双方自主协商约定，由资金融入方（以下简称“正回购方”）将债券出质给资金融出方（以下简称“逆回购方”）融入资金，在双方约定的未来某一日期由正回购方返还资金和回购利息，并同时解除债券质押登记的交易。 第三条 质押式协议回购实行投资者适当性管理制度。参与质押式协议回购的投资者应为合格投资者，具有相应的风险识别、判断、承受能力，并自行承担交易风险。 第四条 投资者参与质押式协议回购，应当严格遵守相关法律法规及自律规则等规定，遵循诚实信用、公平交易的原则，不得存在欺诈、市场操纵以及利益输送的行为。 第五条 中证机构间报价系统股份有限公司（以下简称“中证报价”）对在报价系统开展的质押式协议回购提供交易服务，并负责日常管理。 第六条 在报价系统进行质押式协议回购的参与人应当根据报价系统相关规则获得投资类或代理类权限。 第七条 获得代理类交易权限