《商业银行财务分析以X行为例.docVIP

财务分析是以会计核算和报表资料及其他相关资料为依据，采用一系专门的分析技术和方法，对企业等经济组织过去和现在有关筹资活动、投资活动、经营活动的偿债能力、盈利能力和营运能力状况等进行分析与评价，为企业的投资者、债权者、经营者及其他关心企业的组织或个人，了解企业过去、评价企业现状、预测企业未来，作出正确决策，提供准确的信息或依据的经济应用学科。 财务分析产生于19世纪末20世纪初。最早的财务分析是为银行服务的信用分析，用于判断客户的偿债能力。当时，借贷资本在公司资本中比重不断增加，需要借以判断客户偿债能力的为银行服务的信用分析。资本市场形成后，公司筹资范围扩大，非银行的贷款人和股权投资者增加，财务分析扩展到为投资者服务。起初，投资者进行的财务分析是对经营者受托责任的履行情况进行分析；后来，随着会计责任由“解除受托责任”向“提供决策有用的信息”转变，投资者开始对公司盈利能力进行分析，帮助投资者提供正确的投资决策。随着公司组织的进一步发展，公司经营者也逐步认识到财务分析的重要性，开始进行分析。一方面是为了改善经营能力和偿债能力，以取得投资者和债权人的支持；另一方面是为了加强财务控制，为公司财务决策提供支持。 财务分析的目标是为了全面、客观地评价公司财务状况和经营成果，为财务控制和财务决策提供基础。因为财务分析主体是一个多层次构成的体系，所以，各主体与公司之间的利益关系不同，进行财务分析的出发点不同，财务分析的目的和内容也不尽相同。 经营者通过财务分析了解公司的整体财务状况和经营成果，即了解公司的偿债能力、资产周转状况和盈利能力；通过对形成原因的分析，决定如何进行财务控制和财务决策，使企业的财务状况和经营成果令人满意。 投资者对公司的财产具有所有权，同时，也是终极风险的承担者。作为投资者，他们关心公司的投资回报率；作为最终风险承担者，他们密切关注企业的财务状况。通过对公司盈利能力和财务状况进行财务分析，可为投资者进行投资决策提供信息支持。 债权人可通过财务分析来评估公司的长短期负债的偿债能力和盈利能力。 与企业经营有关的企业，通过财务分析，可以搞清企业的信用状况特别是财务信用状况；国家行政管理与监督部门，通过财务分析，一可监督检查各项经济政策、法规、制度在企业的执行情况；二可保证企业财务信息和财务报告的真实性、准确性，为宏观决策提供信息。 从财务分析的职能作用看，它对于正确预测、决策、计划、控制、考核、评价都有着重要作用。财务分析通过对报表等资料的分析，可以准确地说明企业过去的业绩状况，指出企业的成绩和问题及其产生的原因，从而正确评价企业过去的经营业绩，全面的反映企业现状，合理估价企业的未来发展状况和趋势，并对经营者、投资者和债权人等相关利益主体的行为产生正确的影响。 6 一般来说，财务分析的方法主要有以下四种： 方法1比较分析法。 比较分析法是财务分析最常用，也是最基本的方法。它是通过主要项目或指标数值变化的对比，计算差异额，分析和判断企业财务状况及经营成果的一种方法。通过比较分析，可以发现差距，找出产生差异的原因，进一步判定企业的财务状况和经营成果。按比较对象的不同，比较分析法可以分为绝对数比较分析、绝对数增减变动比较分析、百分比增减变动分析及比率增减变动分析。这种比较可以是将实际与计划相比，可以是本期与上期相比，也可以是与同行业的其他企业相比。 方法2趋势分析法。 趋势分析法是根据企业连续数期的财务数据,比较各个有关项目的金额、增减方向和幅度,从而揭示当期财务状况和经营成果的增减变化及其发展趋势。趋势分析可以绘成统计图表,可以采用移动算术平均数、指数滑动平均法等,但通常采用比较法,即将连续几期的同一类型报表加以比较。进行分析时,应注意以下几点:(1)分析前剔除偶然性因素的影响,以使分析的数据能表述正常的经营情况。(2)分析的项目应适合分析的目的。(3)分析时需要突出经营管理上的重大特殊问题。(4)比较数据不限于连续几期的财务数据,也可以将实际与计划数或其他标准相比较。(5)可以用绝对数进行比较,也可以用相对数进行比较。 方法3因素分析法。 因素分析法也叫连锁替代法,它是一种分析经济因素的影响,测定各个因素影响程度的分析方法。其特点是:在测定某一经济指标的各个因素的影响时,首先要以基期指标为基础,把各个因素的基期按照一定的顺序依次以实际数来替代,每次替代一个,就得出一个新的结果。在按顺序替代第一个因素时,要假定其他因素不变,即保持基期水平。在按顺序逐个替代其他因素时,要在已替代过的因素的实际数基础上进行,其余尚未替代过的因素,仍保持基期水平。如此替代下去,最后一次替代指标就是实际指标。将每次替代后的指标与该因素未替代前的指标相比较,两者的差额就是某一因素的影响程度。将各个因素的影响数值相加,就是实际指标与基期指标之间的总差异。 方法