案例分析刘芳女士的苦恼.docVIP

案例分析：刘芳女士的苦恼 刘芳是你的新客户，最近面临好重要理财决策，需要金融理财师的协助。经过初步沟通面谈后，获得以下家庭、事业与财务信息: 1、案例成员背景: 姓名 刘芳 萧敏 刘山 沈妹 刘军 萧景 齐真 关系 本人 女儿 父亲 母亲 弟弟 公公 婆婆 年龄 38岁 12岁 68岁 65岁 36岁 70岁 67岁 职业 律师 学生 退休 退休 无 退休 退休 健康 佳 佳 尚可 尚可 智障 尚可 尚可 刘芳是执业律师，结婚14年的先生萧伦上个月不幸车祸去世，留下年迈父母与12岁女儿。刘芳一身要扛起公婆、父母、智障的弟弟与女儿的赡养责任。 2、收支情况(最近一年) 刘芳在1年前开设自己的律师事务所，最近业务才刚刚稳定下来，去年年税前收入20万元，估计今后几年变化不大。萧伦生前是一家建筑公司的建筑师，在赴工地视查时被酒醉驾车者冲撞，伤重不治过世。萧先生的年收入24万元，含萧先生一家三口的家庭生活支出10万元。萧伦过世后家庭支出可降至7万元。另外刘芳赡养父母与弟弟的年支出6万元，萧伦赡养父母的年支出4万元。 3、资产负债情况 房产 住宅一 住宅一 住宅三 写字楼 登记名字 刘芳 萧伦 萧伦 刘芳 用途 供父母与弟居住 供公婆居住 自己家庭居住 律师事务所用 使用年数 9年 10年 4年 1年 面积 100平米 80平米 200平米 200平米 目前价值 90万元 65万元 180万元 240万元 房贷余额 30万元 20万元 100万元 150万元 剩余年限 11年 10年 16年 19年 除房产外，萧伦的存款账户有3万元，养老金账户有5万元，住房公积金账户有8万元，车祸肇事者的赔偿金20万元，与保险理赔金40万元。刘芳的存款账户有2万元，平衡性基金20万元。刘芳将萧伦先生的遗产和赔款全部投资于平衡性基金，估计年回报率10%。 恰好此时某家股份制银行拟聘请刘芳担任合规部主管，税前月薪2万元，有社保，年终奖金两个月，年收入成长率6%，若接受将马上任职，但必须放弃自己的事业。经了解，刘芳如果能应付家庭开支，还是愿意从事自己的律师工作。由于四处房产各有所用，除非现金流量不够，刘芳尽量不卖房。 萧伦先生过世后，家庭收入大幅降低，刘芳的负担非常沉重，下面有三个方案来可以平衡现金流量(需考虑税负因素)，请你从定量分析与定性分析相结合可行的理财建议。 按照刘芳的意愿，维持现状，能应对目前的财务开支吗？ 如果（1）不能，则变现住宅一，将刘芳父母与弟弟接来自宅共住。能应对目前的财务开支吗？ 如果(2)不行，选择转职 ,办公室改为租用，月租金1万元。能应对目前的财务开支吗？ 如果（3）不行，你还有什么方法，可以让刘芳当前不会陷入财务困境？ 请你根据已上案例，编制刘芳的财务报表，并对其财务进行分析诊断。 分析： 如果刘芳维持现状，则其当前的资产负债表如下表所示： 资产负债简表 （单位：元） 2010年09月01日 资产项 金额（市值） 负债项 金额 生息资产项 3,380,000 消费负债 0 金融性资产 980,000 投资负债 1,500,000 企业股权 0 自用负债 1,500,000 实物型投资资产 2,400,000 自用资产 3,350,000 总资产 6,730,000 总负债 3,000,000 净资产 3,730,000 收支表是刘芳在维持现状下，对未来一年的收支预算表如下： 收入支出简表 （单位：元） 2010年09月01日至2011年09月01日 本人 配偶 支出项 金额 工作年收入 136,750 0 生活支出 170,000 理财年收入 96,000 理财支出 278,405 其它年收入 0 年投资实物支出 0 按揭还款本息 278,405 保险保费 0 定期定额投资 0 其它投资 0 其它支出 0 总收入 232,750 总支出 448,405 现金结余 -215,655 从收支预算表可见，刘芳家庭未来一年的年收入是232,750元，年支出是448,405元，年收支结余是-215,655元 第1年 第2年 第3年 第4年 收支结余 -21.60 -23.76 -26.14 -28.75 金融资产期初额度 96