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跟单托收业务各方风险规避的思考 作者：邹丽辉 指导老师：陈瑞华 内容摘要：跟单托收是国际贸易结算的重要方式之一。由于这种结算方式是建立在商业信用的基础上，所以不管哪方面关系人都面临着一定的风险。本文从跟单托收业务各方关系人的角度来分析其在业务中所面临的风险，尤其是在出口商方面的风险作了详细的分析，并在此基础上提出了解决各关系人风险的对策或建议。 关键词：跟单托收 商业信用 信用风险 履约风险 托收指示 Abstract: Documentary against collection is one of important ways of settlement of international trade. This settlement was established on the basis of commercial credit, no matter what relations are faced with certain risks. From single collection with the business relationship between the parties to analyze the risks facing their business. Especially in exporters, which made a detailed analysis of the risks and the basis of a settlement between the various or proposals of risk. Key words: Documentary against Collection Commercial credit Credit risk Risk of Honor an Agreement Collection Instruction 跟单托收是国际贸易结算的重要方式之一。据统计，在全球贸易量中，这种结算方式约占70%以上，且有不断上升的趋势。有关资料显示，我国企业使用信用证的比例高达涉外贸易额的85%，而欧美企业贸易额的90%则是采用非信用证方式结算的。目前，国际上大部分商品已呈现出明显的买方市场,在这种情况下，信用证业务已不具备优势。这不能不引起中国出口企业的重视。因为作为卖方的各国出口商为了保住甚至扩大自己的市场,除了继续在产品质量、包装、价格和售后服务方面大做文章外，灵活的贸易条件和便利的结算方式也成为了非价格竞争手段。而我国出口企业对于任何国际交易都仍然一味坚持采用信用证结算方式进行结算的话，势必会严重影响和制约我国产品的出口。所以我国出口企业应根据不同的情况，合理地采用非信用证方式结算。而托收这种非信用证结算方式正日益受到贸易商的青睐。这是因为在托收业务中，进口商不用开证和交纳保证金，并且可以避免繁杂的单证处理，进口付汇时具有一定程度的灵活性。 一、风险理论综述 对外贸易不同于国内贸易，涉及到不同的制度、法律、政策措施与贸易惯例，情况错综复杂，极容易产生种种风险。 根据微观经济学的风险理论，主要有以下两种风险理论： （一）风险偏好理论 不同的经济主体对待风险的态度是不同的，有的喜欢在大得大失中求得巨利，有的则乐于在稳健谨慎中薄利多求。经济学家认为，经济主体参与赌博的积极性和态度，是反映他们风险偏好的重要指标之一。赌博通常有几种不同的类型： 公平赌博是指那些期望收益为0的赌博，这种赌博的特点是胜负参半。典型的公平赌博是投掷钱币由正反面定输赢，长期下去，期望收益肯定为0。 有利赌博是指期望收益为正的赌博，这种赌博的特点是胜多负少。典型的有利赌博是牌技高的人和牌技低的人玩麻将或扑克牌，通常是前者胜多负少。 不利赌博是指期望收益为负的赌博，这种赌博的特点是负多胜少。上述例子中的后者就是不利赌博的参与者，通常负多胜少。 衡量经济主体风险偏好的另外一个重要指标是投保。投保是指经济主体向保险机构交纳小额费用，一旦不测事件发生，将有权向保险公司索回全部或部分损失价值的行为。 结合赌博参与和投保活动，我们给出经济主体风险偏好特点的描述。 1、风险爱好者(Rish Lover)。这类经济主体喜欢大得大失的刺激，企图通过风险求得巨利，成功时收益很大，失败时损失惨重。他们喜欢参与所有的赌博，尽管是不利赌博，也愿意介入，因为他们看重的是大赢的机会而不是期望收益。这时，他们不愿意投保，而愿意承担不投保的风险。这类经济主体主要活跃在经济生活中的高风险领域，如赌场，股票，期货期