50ETF维持地量震荡,等待节后方向选择.PDFVIP

研究报告 上证50ETF 期权周度报20150925 50ETF 维持地量震荡，等待节后方向选择 瑞奇期货宏观量化组 研究员：刘期彧 邮箱：343251461@ 要点： ●行情回顾： 本周，华夏上证50ETF 继续维持缩量整理，收盘报2.171，下跌0.027 点，跌幅-1.23%，共成交14.61 亿份，成交量大幅降低，交投清淡。 50ETF 期权总计成交了40.45 万张合约，成交量较上周大幅下降，本周认 购期权成交233911 张，认沽期权170634 张。截至9 月25 日，未平仓认购合约 153816 张，未平仓认沽合约103853 张，认购及认沽期权持仓较上周均大幅下 降。在成交量方面，认购期权合约成交量比认沽期权合约成交量大。持仓量方 面，认购期权大于认沽期权。相较于上周，多空双方均较保守，后市仍不明 朗。 ●波动率分析： 本周50