个人理财期末复习卷.docVIP

你认为个人理财有?无必要性？ 答：?我认为个人理财的?存在是具有必要性?的，主要有以下几?个方面的原因： ? （1）消费?者面对商品的多样?性与专业性矛盾。?现今社会金融产品?的种类不断增加，?保险类的有人寿保?险、年金保险、火?灾保险等；银行类?的有储蓄存款、定?期存款、信用卡、?房屋贷款等；证券?经纪及资产管理有?股票、共同基金等?。这些金融产品对?于普通消费者而言?种类繁多但是又需?要较强的专业性，?这就需要个人理财?来帮助其进行管理?。 （2）?金融服务业出现了?一站式服务的新局?面。消费者可以通?过雇佣财务规划顾?问来对自身进行财?务需求分析，以低?成本帮助自己选择?最适合自己的金融?产品，实现财富的?最大化。 ?（3）消费者的周?边环境不断发生变?化，金融市场不断?发展，金融机构逐?渐转型，个人的金?融财富与社会的技?术环境发展程度也?在不断增长，这就?为个人理财的能力?提出了新的要求。? （4）具?体就我国而言，老?龄化问题日渐严重?，而个人理财可以?帮助消费者从中年?起开始规划老年生?活，帮助自己安度?晚年。 你从哪?几个方面论证我国?个人理财市场已经?进入扩张阶段？ ?答：（1）供需主?体：现阶段我国私?人财富不断积累，?私人的消费与投资?行为引起的社会金?融流量事实上已经?成为了金融业务中?增长最快的部分。?而我国个人投资意?识也在不断增强，?从而导致我国的个?人理财业务呈现出?了巨大的发展潜力?。在此基础上，由?于金融机构具有对?市场份额和稳定收?入来源的要求，在?我国个人金融资产?的快速增长和中产?阶级的崛起的背景?下，势必推动金融?业为中间阶层投入?更多的资源来满足?其个人理财需要，?不断开发新的理财?服务与产品种类。? （2）工?具和市场：由于我?国的金融市场不断?发展，资本市场与?货币市场的投资机?制不断完善。其中?货币市场的银行短?期储蓄存款、银行?储蓄类理财、货币?市场基金、货币类?信托、P2P理财?等金融产品具有期?限短、信用风险低?、收益稳定、本金?和收益安全性高的?特点，满足了厌恶?风险，对流动性需?求较强追求稳定的?消费者的需要；而?资本市场的债券、?股票与证券投资基?金市场能迎合愿意?承担风险，牺牲一?定的流动性追求高?收益的消费者的愿?望。 （3?）技术：各金融机?构根据银监会的指?导，根据资本市场?定价理论以及实践?经验，制定详细的?预期收益率估算方?案与计划，完善对?于预期收益率与风?险的测算工具体系?，一改以前预期收?益远大于实际收益?率的状况，使得金?融机构理财产品的?预期年化收益率普?遍趋向于规范合理?，贴近实际水平，?从而推动了个人理?财的扩张。 ? （4）规则：随?着我国的依法治国?理念的推行，法律?体系的不断完善，?关于个人理财的相?关法律法规体系也?不断完善，为我国?金融机构开展个人?理财业务提供了框?架与相应的准则，?帮助我国个人理财?业务摆脱从前的混?乱局面，进入了规?范管制的阶段，从?而帮助我国个人理?财的扩张奠定了规?则体系的基础。 ? 假定你认为你的?父母需要理财，那?么对于处于这个生?命周期的父母主要?考虑哪些理财活动?与工具？ 答：根?据F.莫迪利安尼?等人创建的个人生?命周期理论，我认?为我的父母正处于?家庭的成长期，即?从子女出生到完成?学业的这个阶段。?在这个阶段我的父?母收入以薪酬为主?，支出趋于稳定，?但教育负担重，且?储蓄不断增加，居?民条件属于全家同?住的阶段。在此阶?段，我的父母需要?进行资产的积累并?适当控制风险，降?低负债。我认为在?这个阶段我的父母?应该考虑以教育年?金形式储备子女教?育学费，并针对实?际情况申请房屋按?揭贷款、汽车贷款?去购买房屋与汽车?，并针对自身的资?产实现60%的股?票、30%的债券?与10%的货币的?配置，并适当考虑?购买预期收益高、?风险适度的银行理?财产品，实现个人?财富的最大化。 ? 现值系数、终值?系数的计算和运用? ? ? ?其中FV为终值，?PV为现值，r为?市场利率，t为期?限 其?中的 ? 被称?为复利终值系数，?或终值因子，记作?（F/P，r，t?）或FVIF（r?，t） 本金的现?值为1 000元?,年利率为8%，?期限为3年 如?果按复利计算，则?3年后本金的终值?为： 1000×? FVIF（8%?，3）= ? ? ? 其中P?V为现值，FV为?终值， ? ? 定义为复利现值?系数，或现值因子?、贴现因子。记作?（P/F，r，t?）或者PVIF（?r，t）。 例子?：小闲的姑姑允诺?在他年满25岁时?