第2章商业银行的资本管理选编.ppt

第二章 商业银行的资本管理;第一节 银行资本的性质与作用;银行资本的多种功能;第二节 资本的构成 ;对银行资产与银行资本关系的认识 （1）80年代中期以前，西方发达国家的银行监管当局基本上将银行的最低资本额与银行的总资产相联系，与各银行资产的质量及风险没有直接的联系 （2）1986年，美国金融当局首先提出了银行资本额应反映银行资产的风险程度 （3）1988年，BIS通过了《关于统一国际银行资本衡量和资本标准的协议》，规定12个参加国应以国际间可比性及一致性为基础制定各自的银行资本标准 ;《巴塞尔协议》的主要思想 商业银行的最低资本由银行资产结构形成的资产风险所决定，资产风险越大，最低资本额越高；银行的主要资本是银行持股人的股本，构成银行的核心资本；协议签署国银行的最低资本限额为银行风险资产的8%，核心资本不能低于风险资产的4%；国际间的银行业竞争应使银行资本金达到相似的水平 ;《巴塞尔协议》对商业银行资本的分类 核心资本： （1）股本：普通股、永久非累积优先股 （2）公开储备：股票发行溢价、未分配利润等 附属资本： （1）未公开储备：没有公开，但反映在损益账上并为银行的 监管机构所接受的储备 （2）重估储备：对记入资产负债表上的银行自身房产的正 式重估和来自有隐蔽价值的资本的名义增值 （3）普通准备金：防备未来可能出现的一切亏损而设立 （4）混合资本工具：带有一定股本性质又有一定债务性质的 一些资本工具 （5）长期附属债务：资本债券与信用债券的合称 ;永久非累积优先股 具有债券和普通股的双重特点 （1）只支付固定股息，且没有定期支付股息和到期偿还本金的义务 （2）银行没有法律义务支付累积未分配的股息 （3）优先股股息不能从税前盈余中扣除 （4）优先股股息支付义务先于普通股;《巴塞尔协议》对资本扣除的规定： （1）商誉是一种无形资产，它通常能增加银行的价值，但它又是一种虚拟资本，价值大小比较模糊 （2）从总资本中扣除对从事银行业务和金融活动的附属机构的投资。其目的是：避免银行体系相互交叉控股，导致同一资本来源在一个集团中重复计算的“双重杠杆效应” ；避免跨国银行利用自己的全球网络巧妙调拨资金，规避管制或进行投机活动;银行规模与资本构成;我国商业银行的资本构成分析 中国银监会于2012年6月7日发布了新的《商业银行资本管理办法(试行)》，自2013年1月1日起实施。据此，我国商业银行的资本包括以下内容： （一）核心一级资本： 实收资本或普通股； 资本公积； 盈余公积； 未分配利润；少数股东资本可计入部分 （二）其他一级资本：其他一级资本工具及其溢价； 少数股东资本可计入部分 （三）二级资本：二级资本工具及其溢价；超额贷款损失准备；少数股东资本可计入部分 （四）资本扣除项：商誉；其他无形资产；等等; 与2004年的《商业银行资本充足率管理办法》相比，新办法主要有两方面的变化： (1)强调核心一级资本充足率监管。核心一级资本充足率要求从现行的2%提高至5%，一级资本充足率下限将从现行的4%上调至6%，总资本充足率维持在8%。核心一级资本只能通过利润留存或增发股份方式获得补充，传统的可转债将无法补充核心一级资本。债务型资本工具发行不再设置上限。 (2)新增了资本扣除项。主要包括：商业银行之间通过协议互相持有的各级资本工具,直接或间接持有本银行发行的其他一级资本工具和二级资本工具，对未并表机构的小额少数资本投资合计超过本行核心一级资本净额10%的部分，对未并表机构的大额少数资本投资中核心一级资本超过本行核心一级资本净额10%的部分，其他一级资本投资和二级资本投资，以及对有控制权但不并表金融机构的所有资本投资及其资本缺口。 ;2002年、2008年和2012年我国四大国有商业银行的资本构成 单位:亿元;从表中，我国我国四大国有商业银行资本构成的变化说明以下问题： （1）2008年中国农业银行尚未上市,与其他国有银行在没有上市的2002年相同,资本的主要来源是实收资本。其中,2002年实收资本占资本总量最大的是中国农业银行,超过了95%,其次是中国工商银行,实收资本占比为90.37%;最低的中国银行也达到了64.69%。这种情况说明资本的增加对实收资本的依赖性很强。但是,在我国国有银行上市后,资本的构成发生了明显变化:2008年中国工商银行股本占资本的55.02%,中国银行为51.40%,中国建设银行为49.98%;而到了2012年,工行、农行、中行、建行的股本