第2章_信用制度创新.pptVIP

第二章 信用制度;第二章 目录;重点问题;第一节 信用的发展阶段 ;一、什么是信用 ;信用实质上是财产使用权的让渡，这种让渡以还本付息为条件。同时，又是一种契约关系，是以借贷为基础并受法律保护的产权契约关系。 信用与信贷存在一定的区别：信贷虽然包含着受信和授信两方面的内容，但更强调授信人贷出款项并预期收回的权利；信用则全面体现信用关系双方的权利和义务。所以，信用关系的内涵比信贷宽泛，信贷是普遍而典型的信用形式。 ;二、信用的基本特征;信用是以到期偿还本金和支付利息为基本特征的信贷关系 借贷行为可分为有利息借贷和无利息借贷。 一般而言，国际间、企业间和朋友间无条件的物质融通或赠予不构成信用关系，仅反映互助友爱、互通有无的政治关系或社会关系。 在货币经济条件下，交易双方从等价交换原则出发，考虑各自的经济利益产生有条件的信贷行为，即必须到期偿还本金和支付利息。商品经济发达，则借贷行为趋于普遍。;信用是一种价值运动的特殊形式 价值运动的一般形式通过商品的交易活动实现。在交易中商品与货币的支付在时间上和空间上保持高度统一，货币充当商品交换媒介执行流通手段职能，交易双方不存在债权债务关系。 而信用关系引起的价值运动通过一系列借贷、偿还、支付活动来实现，授信方只是执行不发生资金所有权变化的价值单方面让渡或转移，此时，货币是以独立的价值形式进行单方面转移，货币执行支付手段职能。;信用是以契约为基础的运行机制 信用反映交易双方的相互信任，实质是交易双方对交易规则的一致认同，对交易行为与结果实施完备的制度保证。信用是契约的基础，契约是信用关系的表现形式和维系信用的手段。契约是有形的协议，更是一种契约精神和契约观念。 ;三、信用的产生和发展;实物货币阶段的信用出现在人类历史发展早期。在物物交易制度下，交易者主要以实物货币作为借贷对象并形成债权债务关系。实物货币作为商品必须被交换者普遍接受，既可以作为货币流通，也可以作为商品消费。 金属货币阶段的信用，主要是不同经济主体之间直接以金属货币作为借贷对象的信用关系。在金属货币信用阶段，出现过高利贷信用，即以收取高额利息为特征的借贷活动，也是人类古代社会中占统治地位的信用形式。 ;信用货币阶段的信用，主要是不同经济主体的商品交易、劳务支付或其他融资要求，所引起的借贷活动。在现代经济条件下，各种信用形式如商业信用、银行信用、国家信用和消费信用等，虽然他们的借贷主体不同，反映债权债务关系的内容各异，但都是以信用货币为基础进行的借贷活动。随着信用货币转化为电子货币和经济全球化快速发展，借贷活动通过电子货币的及时方便划转和实现资金的全球转移，可以更大限度降低借贷成本、均衡利率价格和提高交易效率。 ;第二节 信用的主要形式;信用形式：指信用活动的具体表现形式。 在商品经济快速发展的当代，信用在经济中发挥的作用越来越大，现代经济也越来越体现为一种信用经济，各种信用形式和信用工具相继出现。 按不同的标准可以对信用进行不同的划分，如以期限划分，可以分为短期信用和长期信用；以有无抵押划分，可以分为担保信用和无担保信用；根据借贷关系中债权人与债务人的不同和国际惯例，可以分为商业信用、银行信用、国家信用、消费信用、国际信用以及其它信用形式。 ;一、商业信用 ;商业信用是企业之间发生的最简单的直接信用形式。商业信用是企业间以商品形态提供的信用，其借贷双方或债权人与债务人都是商品的生产者或经营者，他们之间发生的信贷关系是最简单的直接信用形式。 商业信用状况与经济景气状况密切相连。经济繁荣时期生产规模扩大商品增加，以商品信用形式出售的商品就增多，对商业信用的需求也会相应增加；反之亦然。;优点：方便、及时，对加速资本的循环，最大限度地利用产业资本和节约商业资本，具有重大的推动作用。 局限性：第一，商业信用的规模受工商企业所拥有的资本量的限制。第二，商业信用具有严格的方向性（由生产商品的部门提供 ）。第三，商业信用具有对象上的局限性（有经济业务联系）。 作用：第一、加快商品销售速度，促进经济较快增长。第二，强化信用约束，规范市场交易行为。 ;二、 银行信用;银行信用是一种间接信用。银行和其他金融机构是信用活动的中间环节，是借款人与贷款人之间的信用中介。从筹集资金的角度看，金融机构是存款者的债务人；从贷放资金的角度看，金融机构又是贷款者的债权人。货币资金的所有者和需求者之间不发生直接的债权债务关系，这种资金筹集方式称为间接融资。直接融资是公司、企业在金融市场上通过发行股票或债券等形式直接融通资金，发行者和购买者之间直接建立金融联系。 银行信用具有广泛的接受性。银行及其他金融机构具有很高的社会信誉，债务凭证具有广泛的可接受性，增强其服务功能，促进经济了发展。 ;银行信用与产业资本的变动不一致。由于银行信用贷出的资本是独立于产业资本循