2016年煤炭行业现状及发展趋势解析.doc

2016年煤炭行业现状及发展趋势分析中国煤炭新闻网2016-3-29 10:24:58 ? ? HYPERLINK /ShowNews.aspx?newId=128675 要闻 ????我国煤炭资源总量 5.9 万亿吨，占一次能源资源总量的 94%，而石油、天然气资源仅占 6%，且石油、天然气增产难度大，对外依存度高。 自 2006 年以来， 全国煤炭投资累计完成 3.6万亿元，累计新增产能近 30 亿吨。其中， “十二五”期间累计投资 2.35 万亿元，年均投资近 5000 亿元。据统计截至 2015 年底，全国煤矿总规模为 57 亿吨，而我国 2015 年煤炭总消费为 37.5 亿吨，在 57 亿吨的产能规模中，根据国家能源局统计，正常生产及改造的煤矿39 亿吨，停产煤矿 3.08 亿吨，新建改扩建煤矿 14.96 亿吨，据国家能源局披露，其中约 8亿吨属于未经核准的违规项目。 ? 图为：历年全国产量情况 截止 2015 年底，全国煤炭总规模 57 亿吨，其中，正常生产及改造的煤矿 39 亿吨，停产煤矿 3.1 亿吨，新建改扩建煤矿 15 亿吨，其中约 8 亿吨属于未经核准的违规项目。 从 2001 起，煤炭行业的盈利能力如同坐上过山车，随着行业的景气度上升，利润总额从 2001 年的 42 亿元，跳升至 2011 年的历史高点 4342 亿元，增长近 10 倍，随后随着行业产能过剩的影响，利润总额大幅下滑，2015 年仅为 441 亿元，只相当于 2004 和 2005 年水平;销售净利率与利润总额走势相似，2010-2011 年维持在 14%的高盈利水平，随后大幅下滑，2015 年仅为 1.8%，跌幅为达 87%，且不如 2001年行情启动前的水平，预计盈利能力表现会更为惨淡。 据国家统计局统计数据，2015 年 12 月末煤炭开采和洗选业从业人员 442.4 万人， 该人数较2011 年年底高峰时期 531.14 万人精简了 88.74 万人(降幅 16.71%) 。 截止 2015 年底，全国煤矿数量 1.08 万处，其中，年产 120 万吨以上的大型煤矿 1050 处，比 2010 年增加 400 处，产量比重由 58%提高到 68%;年产 30 万吨以下的小型煤矿 7000 多处，比 2010 年减少了4000 多处，产量比重由 21.6%下降到 10%左右。 大型现代化煤矿比重不断提高，全国煤炭供应保障能力显著增强。大基地建设稳步推进。14 个大型基地产量占全国总产量的 92.3%左右，比 2010 年提高 4.3 个百分点。产量超过亿吨的煤炭省区 8 个，产量比重 84.1%，提高了 8 个百分点。在“十二五”期间，中国煤炭产业集中度提高。前 4 家煤炭企业产量 8.68 亿吨，占全国的 23.6%， 比 2010 年提高 1.6 个百分点;前 8 家企业产量 13.1 亿吨， 占全国 35.5%，增加了 5.4 个百分点。神华、同煤、山东能源、陕煤化、中煤、兖矿、山西焦煤、冀中能源、河南能源等 9 家企业产量超亿吨， 比 2010 年增加 4 家，产量 14.1 亿吨， 占全国的 38.2%，提高了 13 个百分点。 ? ??? 煤炭市场“黄金十年”吸引了大量其他行业资本进入该领域投资，甚至一些与煤炭毫不相干的行业如房地产等都到煤炭行业淘金，大有“全民齐挖煤”之势。据相关数据，2006年以来，我国煤炭采选业固定资产累计投资达3.3万亿元，按照800元投资一吨的产能，2.3万亿投资就有了40亿吨产能，加上目前全国在建矿在10亿吨以上，还有部分违规建设煤矿的产能，即使考虑今后一个时期，淘汰一批落后产能，全国煤炭产能过剩的问题也已经十分突出。可以说，投资过热是导致这一轮煤炭市场深度调整的根本性原因。 ??? 1994-2015 年这 20 多年来，我国的 GDP 增速由1994 年的 13.1%下滑至 1999 年的 7.6%，之后二次腾飞至 2007 年的 14.2%，2015 年再度回落至 6.9%，这也是 20 多年来年度 GDP 的最低增速。单位 GDP 能耗方面则几乎一直呈下降趋势，由 1994 年 1.39 吨标准煤/万元下降到 2015 年的 0.662吨标准煤/万元，累计降幅达到 50%以上。煤炭占能源消费比重也几乎一直呈现下降趋势，由 1994 年的占比 75%下降到 2015年的 64%，累计下降了超过 10 个百分点。可见，GDP 增长是支撑煤炭需求量增长的最主要因素。 ??? 2015 年我国煤炭消费量占能源消费总量的64.0%，水电、风电、核电、天然气等清洁能源消费量占能源消费总量的 17.9%。随着能源结构的调整，煤炭在中国的份额将从目前的超过 60%降