第八章 贸易融资.ppt

Chapter eight Trade financing International factoring International forfaiting Export credit Other short-term trade financing forms： credit line、inward bills、delivery against bank guarantee、usance credit payable at sight、bills purchased、discounting、packing loan International factoring Generation of international factoring Concept and functions Types of international factoring Basic parties Procedures Characteristics of two-factor system Generation of international factoring 请思考：既然信用证是一种对进出口双方较为平衡的结算方式，为什么保理业务还有应用和发展？ Fierce competition and the formation of buyer’s market Application of modern telecommunication International factoring institution and rules on factoring business 国际保理商联合会（Factors Chains International） 保理惯例规则 Concept and functions 国际保理（International Factoring） 是一项综合性金融服务。在保理业务中，卖方将其现在或将来的基于其与买方订立的货物销售/服务合同所产生的应收帐款转让给保理商（提供保理服务的金融机构），由保理商为其提供下列服务中的至少两项： 贸易融资 (Trade Financing) 销售分户账管理(Maintenance of Sales Ledger) 应收帐款的催收(Collection from Debtors) 信用风险控制与坏账担保(Credit Control and Full Protection against Bad Debts) Types 根据是否保留追索权：追索权保理（Recourse Factoring）、无追索权保理（Non-Recourse Factoring） 判断标准： 保理商是否为客户核定信用额度和提供坏账担保 根据是否提供融资：到期保理（Maturity Factoring）、融资保理（Financed Factoring） 判断标准： 是否在到期日之前预付给出口商不超过发票金额90％的货款 根据保理商是否公开：公开保理（Disclosed Factoring）、隐蔽保理（Undisclosed Factoring） 判断标准： 出口商是否以书面形式通知客户保理商的参与，指示其将货款付给保理商 根据运作机制：单保理（Two-Factor System）和双保理（Single-Factor System） Basic parties 当事人： 出口商/债权人(Export Supplier) 进口商/债务人(Import Buyer) 出口保理商（Export Factor） 进口保理商（Import Factor） Procedures 1、出口商寻找有合作前途的进口商 2、向出口保理商提出叙做保理的需求并要求为进口商核准信用额度 3、出口保理商要求进口保理商对进口商进行信用评估 4、如进口商信用良好，进口保理商将为其核准信用额度 5、如果进口商同意购买出口商的商品或服务， 出口商开始供货 6、出口商向出口保理商提示和寄送单据 7、出口保理商通知进口保理商有关发票详情 8、如出口商有融资需求，出口保理商付给出口商不超过发票金额的90%的融资款 9、进口保理商于发票到期日前若干天开始向进口商催收 10、进口商于发票到期日向进口保理商付款 11、进口保理商将款项付出口保理商 12、如果进口商在发票到期日90天后仍未付款， 进口保理商做担保付款 13、出口保理商扣除融资本息(如有)及费用，将余额付出口商 出口保理业务协议 规定出口商与出口保理商各自的权利和义务，主要内容： 有效期限 额度的申请与核准 出口商对应收账款及转让的保证 信用额度的变更和取消 融资和付款 保