第一章P2P网贷综述汇编.doc

第一章 P2P网贷综述 1.定义:P2P（peer?to?peer）是一个互联网学理概念，是 peer-to-peer 或 person-to-person 的简写，意思是：个人对个人。 ?2.特点:在P2P传入中国之后，有了一定的改变。其特点上也有了中国式的味道。 其一，借贷双方的广泛性。 其二，交易方式的灵活性和高效性。 其三，风险性与收益率双高。 其四，互联网技术的运用。 二、P2P网络借贷的发展历程 1、国外发展历程 也许，很多人现在都知道P2P就是一种网上借贷的互联网金融模式，但是，对于P2P的发展历史却全无所知。说起来，P2P网贷的发展其实也挺有意思的故事性的。P2P小额借贷是一种将非常小额度的资金聚集起来借贷给有资金需求人群的一种商业模型。它的社会价值主要体现在满足个人资金需求、发展个人信用体系和提高社会闲散资金利用率三个方面，由2006年“诺贝尔和平奖”得主穆罕默德·尤努斯教授首创。 1976年，在一次乡村调查中，穆罕默德·尤努斯教授把27美元借给了42位贫困的村民，以支付他们用以制作竹凳的微薄成本，免受高利贷的盘剥。由此开启他的小额贷款之路。1979年，他在国有商业银行体系内部创立了格莱珉分行，开始为贫困的孟加拉妇女提供小额贷款业务。 而P2P网贷模式的雏形，是英国人理查德·杜瓦、詹姆斯·亚历山大、萨拉·马休斯和大卫·尼克尔森4位年轻人共同创造的。2005年3月，他们创办的全球第一家P2P网贷平台Zopa在伦敦上线运营。如今Zopa的业务已扩至意大利、美国和日本，平均每天线上的投资额达200多万英镑。截止2013年年底，Zopa累积成交金额超过4.7亿英镑，而仅仅有45位员工。 Prosper也是在2005年成立的，Lending Club则是成立于2007年。虽然Zopa、Prosper和Lending Club成立的时间不同，但其创始人却有着相似的创业理念。他们都不认同银行以无差别的金融产品和服务供给模式来满足拥有不同需求的金融消费者，力求通过自身商业模式和产品服务的创新，为消费者提供价值。例如：Zopa的创始人Richard Duvall希望创造一种自由的方式，让已经厌倦大银行僵化体制的消费者在使用资金时有更大的话语权；Prosper的创始人Chris Larsen希望“推进借贷过程的民主化”；而Lending Club的创始人Renaud Laplanche，则希望利用消费者的“同质性”来为借款人和放款人提供更好的交易。截至2013年4月2日，美国两家主要的P2P借贷平台，Prosper和Lending Club，已经各自促成了4.47亿美元和15.21亿美元的贷款。 以美国为例，简要的说一下他的发展历程。 初创期：2005-2008年 以C2C的经营理念做P2P借贷，将贷款需求进行荷兰式拍卖。 探索期：2008-2010年 P2P与社交网络的结合监管介入，将拥有相同属性的用户组成群，赋予群主放贷及审核的权限。 发展期：2010-至今 政府监管加强，出现寡头企业和非盈利企业，部分P2P借贷平台按行业进一步专业化。大资金集团不断注资寡头企业，专业化P2P平台按教育，农业，科技等不同行业进行细化。 web2.0的兴起和2008年的金融危机为P2P平台的发展提供了重要契机：前者提供了P2P借贷产生的可能性，后者则是P2P借贷成长的助推器。一方面，Web1.0的模式将用户视为被动的信息接收者，而Web2.0则允许用户参与其中，并且创造信息与价值；另一方面，三家公司成立不久金融危机就爆发了，大型金融机构在危机冲击下开始收缩信贷，迫使很多消费者转向P2P平台借贷。例如，危机期间高风险的个人投资者受到严重冲击，很难申请到无抵押贷款，于是把目光投向P2P借贷；而很多贷款申请被拒的大学生，也开始对P2P借贷感兴趣。这几年，虽然P2P平台的运作模式发生了一些变化，但却都在忠实地遵循着成立之初为消费者提供价值的宗旨。 2、国内发展历程 第一阶段 2007年—2012年（以信用借款为主的初始发展期） 2007年国内首家P2P网络借贷平台在上海成立，让很多敢于尝试互联网投资的投资者认识了P2P网络借贷模式，其后一部分具有创业冒险精神的投资人随之尝试开办了P2P网络借贷平台。 这一阶段，全国的网络借贷平台大约发展到20家左右，活跃的平台只有不到10家，截止2011年底月成交金额大约5个亿，有效投资人1万人左右。 网络借贷平台初始发展期，绝大部分创业人员都是互联网创业人员，没有民间借贷经验和相关金融操控经验，因此他们借鉴拍拍贷模式以信用借款为主，只要借款人在平台上提供个人资料，平台进行审核后就给予一定授信额度，借款人基于授信额度在平台发布借款标。但由于我国的公民信用体系并不健全，平台与平台之间缺乏联系和沟通，随之出现了一名借款人在