用分形分析中国的三大股 - 上海师范大学学报.docVIP

用分形来研究中国的三大股市近年来的 相互关系和区别 瞿波*， 何慧2 （南通大学理学院，江苏省南通市，220006） 1*）南通大学理学院，电话 Email：qubo62 Email： 627846248@  用分形来研究中国的三大股市近年来的 相互关系和区别 摘要：本文用分形理论中的R/S分析法对中国的三大股票市场的10年（2002-2011）的股票指数所对应的对数收益序列进行了研究。 结果表明，在不同时间间隔下计算出的Hurst指数均大于0.5，说明我国股票市场具有长记忆性的特征。此外，通过分析三大股指的V统计量与的关系图，用拟合优度来确定稳定周期。得到香港股市比大陆的股市更加稳定。此外香港股市对深圳成指的影响比上证综指更大，上证综指对深圳成指价格波动的影响比对香港恒生指数的价格波动影响要大。 关键词：分形，股票指数， 拟合优度 Fractal study on recent years the relationships and differences among Chinese three major stock markets Bo Qu1* , Hui He2 The fractal theory of R / S analysis method is used to study the stock indi