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石油美元面临挑战及对策探究摘要:石油美元,最初作为上世纪70年代中期石油输出国,由于石油价格大幅提高后增加的石油收入,在扣除用于发展本国经济和国内其他支出后的盈余资金而被人们熟悉,但其真正引起人们关注的是石油货币霸权的斗争。本文探讨了石油货币霸权的争夺以及石油美元循环的不可持续的宏观经济现状,通过对石油美元目前面临的挑战研究提出有益的应对策略。 关键词:石油美元;计价机制;世界货币 中图分类号:F426.22 文献标识码:A 文章编号:1003-9031(2010)09-0032-04 DOI:10.3969/j.issn.1003-9031.2010.09.06 二十世纪七十年代,美国政府通过一系列的针对中东产油国的经济与外交政策促使石油以美元作为唯一结算与计价的货币,从而保证了在脱离布雷顿森林体系后与黄金脱钩的美元的国际货币霸权地位。美元通过垄断石油的结算与计价符号控制着国际石油市场的交易及国际货币市场的货币供求体系,从而确保了美元的霸权,继而维护美国经济的世界霸权。因此,石油美元备受瞩目且影响着美国一系列国际政策与国家货币战略,从而影响世界政治经济军事格局。笔者认为,石油美元由于自身存在的不可调和的难题以及目前面临的能源危机和替代货币的挑战等问题,将加速退出历史舞台的进程,不过这个过程是漫长的。但通过有效的应对对策,目前美元仍会是石油计价与结算的最佳选择。 一、石油美元存在的难题 正如布雷顿森林体系存在着不可调和的特里芬难题,石油美元体系中也有石油美元存在的难题。石油美元存在的难题形象的说,应该是美元最赖以生存的生命之源――石油不受美国所控制,虽然石油美元对美元的国际货币霸权地位有着深远的影响,但石油的发言权与控制权并不完全在美国手中。 首先,作为国际货币的美元究其根本是一个国家的货币,必然为这个国家的利益所服务且受益于该国的综合实力。美元依存于美国国家主权利益的存在而存在,美元的货币霸权依赖于以美元垄断石油的计价与结算机制。石油价值是石油美元的保障与核心,而这种石油与美元的联系并不是天然的不可变更的。美元只是历史性的通过政治的力量作为石油交易中的计价与结算的价值尺度和货币符号,石油交易可以选择其他的货币来计价与结算石油。 其次,石油并非美国绝对控制的资源。美国对石油没有绝对控制权导致没有绝对强制力使美元永恒的作为石油计价与结算的垄断货币。石油与美元的联系存在不稳定性与不确定性,而石油的控制权在石油输出国手中,它们才是石油要以何种货币计价与结算的决定力量,而石油输出国作为独立的国家存在必然不可能和美国有完全一致的国家利益。石油输出国会因为自身的国家利益而做出选择,更何况石油输出国中多有反美与不亲美的石油垄断国家的存在。 最后,还有一点值得注意:美元之所以能作为石油的计价货币除了政治因素以外,更重要的是由于美元是国际货币中的硬通货和世界最主要的国际储备货币。由此看来,如果美元走弱势必会影响石油的计价与结算货币选择,且强势美元以美国经济健康增长从而保持计价体系的持久稳定为前提,但石油美元却又给美国经济带来了难以承受的外债赤字,这种问题的存在注定了石油美元的脆弱。况且石油进口国需要持有足够的美元用于购买石油,这必然要求美元供应量逐步扩大。与此同时,石油美元的计价体制意味着美元与石油的挂钩不能松懈,这必然要求美元供应量要保持稳定。于是,作为支付手段和作为计价手段的美元就产生了背道而驰的矛盾,美元币值在两极力量的此消彼长间波动频繁[1]。石油美元内在不可调和的矛盾导致石油与美元的结合岌岌可危。 这些原因决定了石油美元的计价体系有太多不可预测性与不确定性,石油美元只能是历史阶段性的。近些年由于美元的持续贬值和中东局势变化的影响以及世界金融危机的巨大冲击,世界范围内对石油计价货币改革的呼声日益高涨,石油欧元、石油卢布等新计价货币的出现以及一揽子计价石油方案的提出更进一步导致石油美元面临着前所未有的挑战。 二、石油美元面临的挑战 (一)世界能源结构调整的后石油时代挑战 石油美元是石油以美元作为唯一计价与结算的货币而在石油贸易中产生的国际收支顺差的美元盈余,其的存在依赖于石油作为世界工业生产的核心原料的地位。随着石油等天然能源的不可再生性与能源危机的产生,石油美元面临着巨大挑战。一是各国以及世界范围内的社会需求转移,作为最主要的传统能源――石油的重要性在日益减弱(见图1)。自二十世纪七十年代开始世界进入能源危机的时代,二十一世纪前几年的石油价格持续攀升又进一步加深了人们在一个石油资源紧缺及石油价格高涨,但石油以及其他能源需求深化的时代下寻找新的能源,解决制约人类持续发展的能源危机。二是新能源的开发与利用必定挤占石油原有的市场份额,那么以石油贸易为基础的石油美元体