对赌法股权激励案例MicrosoftOfficeWord文档.docx

【案例四】：XX企业对赌法股权激励背景介绍：XX公司系一家以精密控制仪器研发、生产与销售一体的制造型企业。该企业已经历经近十年的发展，靠着过硬的技术、诚信的服务及良好的口碑在行业内已经稳居行业前5名，该公司总体目标是2年内进入行业前3名。公司研究决定为了快速突破瓶颈，顺利实现总体目标，特拟针对关键岗位人员设计类似对赌的股权奖励措施。XX公司股权改革方案（对赌法）年 月一．确定股权激励的目的及实施方式本次股权激励的核心目的在于：通过股权激励的方式达到有效激活和吸引公司核心岗位人才。本次股权激励的方式及阶段：总方式为以对赌的方式进行内部奖励。主要包括三个阶段：分红阶段：只分红、无股份；期权分红阶段：有分红，4年后转为注册股；注册股阶段：考核+时间条件满足，转为注册股。二．确定有资格参与对赌的相关岗位及人员本次股权激励包含以下岗位：（以下岗位只是有资格，遵循个人意愿是前提）岗位人员编制总经理预留1人暂缺营销总监陈某某1人生产总监刘某某1人技术总监王某某1人财务总监预留1人暂缺三、确定股价及分红的总点数公司注册资本1000万，1元为1股，共1000万股；经过5年经营后：公司账上现金为3300万；固定资产有2500万（含土地、厂房、设备及他项固定资产）；品牌价值1000万（由专业第三方进行评估）；重复消费客户价值1000万（部分客户重复消费公司产品并盈利）；未来的利润评估（依据今年度利润为基础，未来1-5年利润总和），如一年800万，按3年总和，则为2400万结论：总股价1.12亿，按1000万股，每股价格11.2元鉴于是公司内部的奖励股份，只固定账户现金+固定资产=5800万所以现在规定每股价格为5.8元。本次股权激励，公司经研究决定拿出18%作为股权激励的总比例。即1000万股的18%，180万股是本次激励的总比例。四．确定对赌后的股权性质及分配对赌成功后，以下岗位享受规定总比例（不得超过）的股份，具体形式如下：以下权益规定必须公司整体目标完成在80%以上时享有。岗位总经理营销总监生产总监技术总监财务总监对赌总比例5%5%2%3%2%第一年（分红权）根据对赌协议分红根据对赌协议分红根据对赌协议分红根据对赌协议分红根据对赌协议分红第二—三年（期权）同上（2年考核期）同上（2年考核期）同上（2年考核期）同上（2年考核期）同上（2年考核期）第四年（注册股权）同上（考核后转为注册股）同上（考核后转为注册股）同上（考核后转为注册股）同上（考核后转为注册股）同上（考核后转为注册股）五．转注册股的考核及其他说明考核办法根据董事会起草的《公司股权激励股东考核协议》执行；考核要素：被考核人未来5-10年具备胜任资格，考虑其成长性；并结合其任职期间的业绩表现、管理满意度、电网指标违反情况等。转注册股（其中离职人员，新任员工将重新进行积分）离职的员工，根据股份的性质，进行处理；1.分红权不再补偿；2.期权，一般按注册资本进行补偿；3.股份，公司强制回购，按实际资产；或根据双方约定，进行补偿（参考《公司奖励股权协议书》）附录1：【股东十问】1.你是自愿合作的吗？2.合作本身，具有失败的可能性，你认同吗？3.你能遵守公司的战略与文化吗？4.你愿意担当股东的责任与义务吗？5.你能做到商业承诺（让消费的厂家赚到钱；让服务的人员赚到钱）与商业竞业吗？6.我们之间，不存在托福，只存在对等的合作。7.合同的签定，不具备强迫性，你认同吗？8.当下的贡献，与当下的薪酬相匹配的，不存在历史欠账。9.不合作时，我们的约定，在合同中体现，你认同吗？10.我们的合作，是基于价值，而不是个人情感。附录2：《公司股权对赌协议书》公司股权对赌协议书（适用于总经理、营销总监）承诺双方就本年（季）度的销售指标、利润指标等做出如下承诺：1、双方根据上年（季）度公司财务数据，结合公司目标，对于目标达成提出：销售额实现元；且利润率在% 以上。（技术总监、生产总监、财务总监对赌相应的指标）2、甲方以高出目标为标准，给予乙方相应股份：股。3、如两项目标按预计公司标准实现，则甲方需向乙方兑现股份奖励；若未实现，乙方作出以下承诺：4、双方据此承诺，并共同努力，以实现公司目标，提升公司业绩。甲方： 乙方：（签章） （签章） 年 月 日年 月 日见证人：