时间序列数据基本回归分析课件.pptVIP

第十章 时间序列数据的基本回归分析;10.1 时间序列数据的性质;10.2 时间序列回归模型的例子;考察一个二阶FDL： （1）当z发生一个暂时性的提高时， 则表示z在t时期提高一个单位所引起y的即期变化。 通常被称作冲击倾向（impact propensity）或冲击乘数（impact multiplier）。 （注意： 分别表示这一暂时变化发生后，下一时期、两个时期、…j个时期后y的变化—如图10.1） （2）当z从t期开始永久性提高，一期后y提高了 ，两期后y提高了 。 这表明，z的当期和滞后系数之和 ，等于z的永久性提高导致y的长期变化，它被称为长期倾向（long-run propensity, LRP）或长期乘数（long-run multiplier）。 ;;;10.3 经典假设下OLS的有限样本性质;;;例10.1 静态菲利普斯曲线 研究失业和通货膨胀之间是否存在替代关系。 H0： H1： 文件：PHILLIPS.RAW 命令：reg inf unem 结果： 上述方程并没有表明unem和inf之间存在替代关系（因为 ） 分析中可能存在的问题： （1）CLM假定不成立（12章）；（2）静态菲利普斯曲线不是最佳模型（附加预期的菲利普斯曲线）;例10.2 通货膨胀和赤字对利率的影响 1948-2003年数据。 i3：三月期国债利率； inf：据消费者价格指数得出的年通货膨胀率 def：联邦赤字占GDP 的百分比 文件：INTDEF.RAW 命令：reg i3 inf def 结果： Inf与def对于i3的影响在统计上十分显著，即通货膨胀上升或赤字相对规模的扩大都会提高短期利率。（但前提是CLM假定成立）;10.4 函数形式、虚拟变量和指数;;;;例10.4 个人税收豁免对生育率的影响 总生育率（gfr）是每个1000个育龄妇女生育孩子的个数。对1913-1984年这段时间，方程 pe：个人税收减免的实际美元金额； ww2：在1941-1945年间为1（第二次世界大战）； pill：从避孕药开始用于控制生育的1963年后一直为1 文件：FERTIL3.RAW 命令：sum pe reg gfr pe ww2 pill 结果：;考虑生育率对pe变化的反应滞后，估计一个包含两期滞后的分布滞后模型 命令：reg gfr pe ww2 pill pe_1 pe_2 在这个回归中，我们只有70次观测，这是因为pe滞后两次减少了2次观测。 pe变量的系数估计得很不准确，每一个变量都不是个别显著的。事实上，pet，pet-1和pet-2明显相关，这种多重共线性使得估计每个滞后的影响非常困难。;1、pet，pet-1和pet-2是联合显著的，F统计量的p值为0.012。命令：test pe pe_1 pe_2 因此，pe的确对gfr有影响，但我们并没有足够好的估计值判断这种影响是即期的，还是存在一期或者两期的滞后（或都有一些）。 2、实际上， pet-1和pet-2不是联合显著的，因而我们使用静态模型还算合理。 命令：test pe_1 pe_2 ;式（10.19）中估计的 （命令：display _b[pe]+_b[pe_1]+_b[pe_2]） LRP=0.073-0.0058+0.034=0.101 但我们从式（10.19）中无法得到这个估计值的标准误。 为得到LRP估计值标准误的技巧：令 表示LRP，并将 代入模型 便得到 ;;例10.5 反倾销调查和化学产品进口 在美国开展反倾销调查，而后制定反倾销生产条例的过程中，一些有意思的问题： （1）在反倾销调查前的一段时期进口量异常吗？ （2）反倾销调查后进口有明显的变化吗？ （3）有利于美国产业的决策执行后，进口究竟减少了多少？ 定义的3个虚拟变量： befile6：在开始调查前的六个月为1； affile6：表示开始调查后的六个月； afdec6：代表调查结束并确认构成倾销行为后的六个月； 因变量chnimp：从中国进口的数量（取对数形式）； 解释变量包括：（1）化工产量指标chempi；（2）石油产量gas；（3）汇率指标rtwex；（均使用对数形式） ;文件：BARIUM.RAW 命令： reg lchnimp lchempi lgas lrtwex befile6 affile6