金融机构管理08 资本充足管理.pptVIP

保险公司部分资产的风险资本系数 其他金融机构的资本要求：财产和意外保险公司 考虑资产、信贷、保险等六类风险 大于等于 1% 虑资产、信贷、保险等六类风险 其他金融机构的资本要求：财产和意外保险公司 例 巴塞尔协议3 Basel III  思考题 资本充足度Capital Adequacy 资本与破产风险 商业银行与储蓄机构的资本充足度 其他金融机构的资本要求 资本充足度 Capital Adequacy 2004年6月，新巴塞尔协议正式颁布，并将于2007年开始实行，作为全球银行业监管的统一规范，新巴塞尔协议的资本充足率要求已成为国际标准。 我国作为国际清算银行的成员国，尽管暂时还不全面实施新协议的要求，银监会已在2004年3月制定了《商业银行资本充足率管理办法》，要求商业银行在2007年前按该办法计算的资本充足率要达到8%。 资本的功能 functions of capital *足够的保证金承担未预期的损失来增强公众信心，使得银行继续经营； Absorb unanticipated losses and preserve confidence in the FI *破产、清算时保护未受保险的存款者，债权持有者及其他债务人； Protect uninsured depositors and other stakeholders *保护金融机构的保险基金和纳税人 Protect FI insurance funds and taxpayers ； *取得设备及其他实物投资，以提供金融服务 To acquire real investments in order to provide financial services 资本的定义 * 经济意义的资本或所有者权益:资产与负债的市场价值之差，即银行的净值 * 会计意义上的资本：历史成本法记帐 * 监管当局的资本要求 资本与破产风险 Capital and Insolvency Risk 银行的净资产与总资产规模比例越大，债权持有人和债权担保人的受保障程度越高 资本帐面价值 Book value of capital 股票面值par value of shares：银行发行普通股的票面价值乘以发行在外的股数； 股价溢价surplus value of shares：社会公众为普通股所付的价钱与其股票面值之差； 保留盈余retained earnings：未支付股息的过去累计盈利。由于这些收益可以股利形式发放，是银行所有者权益； 贷款损失准备loan loss reserve：由保留盈余中留存的特殊准备以弥补预期的或实际贷款损失； 市场价值和帐面价值的差异 Discrepancy Between Market and Book Values 市价资本（MV）和帐面资本（BV）的差异 市场价值 = 帐面价值 = 美国商业银行：杠杆比率 Leverage Ratio 资本资产比率或叫杠杆比率，是指银行主要资本或核心资本的帐面价值与其资产的比例。 核心资本是银行的普通股加上适当累计永久性优先股加上并表的子公司的少数股东权益。比率越小，银行的杠杆性越大； 限期整改（Prompt Corrective Action PCA）中的资本分类 杠杆比率衡量资本充足度的缺陷 1.市场价值：即使银行由于其杠杆比率降至2%以下而被关闭，2%的资本-资产比率也可能意味净值为负的市场价值。80年代由于低的帐面价值而被关闭的许多小的储蓄机构的净值以市价计量都超过负的30%。 2.资产风险：总资产作为杠杆比率的分母，无法估计各类资产的风险程度； 3.表外业务：未考虑表外业务，没有具体的资本要求； 风险资本比率 Risk-based Capital Ratios 总风险加权的资本比率 一级（核心）资本Tier I和二级资本Tier II 一级资本：包括普通权益的帐面价值，加上永久性（无到期日）优先股价值，加上银行持有的分支机构的少数股权利益减去商誉；商誉是反映银行在购买或收购其他银行或分支机构时所付出的高于市价部分的会计科目； 二级资本：包括银行的最高达其风险资产1.25%的贷款损失准备加上很多可转换的和附属债务工具。 信用风险调整的风险资产Risk-adjusted on-balance-sheet assets 风险调整资产 =风险调整表内项目资产 + 风险调整表外项目资产 表内信用风险调整资产Risk-adjusted OBS Act