【精选】现阶段我国个人投资理财的弊端和对策.pdf

摘 要 试着回首中国近 20 年的发展变化，你会发现，中国进入了一个 “压缩时代”，也就 是说，中国近 20 年所走过的路，是一般发达国家需要 50 年或更长时间才能走过的路， 人们的生活水平，思想意识，乃至整个社会的进步，科技的发展，都可以用“日新月异” 来形容。几十年 GDP 的高速增长, 中国人的财富由一穷二白奔到小康，越来越多的人进 入了财富时代。伴随着人们收入水平的提高，个人理财需求正在呈现出爆炸式增长， “个 人理财时代”正向我们走来，理财已成为目前百姓最关心的话题。钱少的人探寻如何通 过投资理财快速达到财务上的自由，钱多的人希望掌握管理财富的方法，使自己的财富 保值增值，维持在更高水平。而怎么做好投资，怎样理好财，又是一个尖锐而实际的问 题。一方面，中国经济持续高速增长，机会多多，老百姓不是没钱可理，而是不知道怎 么理以及怎么理得更好；再加上人们对投资的风险意识远远不够，盲目投资不仅会违背 投资者的初衷，还会冲击刚刚发展起来的理财产品市场。另外，未来十年乃至更长的时 期，中国经济仍将保持高增长、高通胀，如何规划中长期投资理财计划，轻松面对未来 所必须面临的养老、医疗、购房、教育等压力，这已经成为人们不得不思考的问题。也 就是说，投资理财是机遇，是风险，也是挑战。本文仅从这一问题出发，探讨在当前日 新月异变化的时代背景中，怎样解决个人理财面临的尴尬局面，并得出相关结论：只有 弄清一生中各个时期可能需要些什么，才能够制订出一个有效的投资计划来帮助 自己达 成目标；并且世界上从来就没有一劳永逸的投资理财秘方，只有不断优化和调整的阶段 性解决方案才能使财富保持持续增长。 关键词：个人理财 理财误区 理财风险 理财对策 发展趋势 1 前言 1.1 个人理财定义 个人理财是在既定的理财目标下，充分分析个人财务现状和风险承担能力，通过平 衡安排各种收入与支出，选择不同风险收益特征、不同期限结构的投资组合，实现收益 和风险的平衡，其目标是价值最大化。这个定义包含理财的几个特性。首先，理财是一 场持久战，理财作为实现人生目标的财务规划过程，要着眼于大的方向，从每个人的人 生规划入手，因此合理的人生规划是理财不可或缺的条件之一。其次，基于长远考虑的 理财，更多关注的是平衡，也就是所谓的价值，而并非价格的最大化。一些诸如个人理 财就是 “钱生钱” 、理财要成功就得投资高收益产品的观念，从理财的角度来说都是错 误的，至少是不全面的。 1.2 研究背景、目的和意义 近年来，中国理财产品市场逐步成长与发展，越来越多的人进入到这个市场来，人 们越来越希望从这个有点虚拟化的市场分得一杯羹，尤其是一些辛苦了大半辈子的工人 农民。随着这股热潮的愈演愈烈，内容丰富、风险各异的理财产品迅速诞生。面对众多 的理财产品，一时间让投资者眼花缭乱，不知如何是好，结果是 “东一榔头西一棒” ，打 不到点子上。再加上许多投资者的风险意识远远不够，跟风现象严重，以至得不偿失， 不仅达不到保值增值的初始目标，还给刚刚发展起来的资本市场带来严重冲击。 造成如此尴尬局面的一个重要原因，就是错误地理解了理财的真正含义。由于普通 市民并不具备投资金融产品的知识和能力，因此错把 “投资”当作 “理财” ，其本质就是 通过投资金融产品进行博弈，结果当然是 “十赌九输” 。拿现在炒得最热的股票和房地产 来说，把钱押在股票市场上的投资者，虽然一部分在这轮牛市中获得相当可观的收益， 但更多的是在牛市后期盲目跟风进入这个市场的，结果是输得体无完肤；而投资房地产 的，这几年可谓是赚得钵满盆满，但是这笔巨额收益，并不是理财所得，而是“赌”回 来的。一旦将来房价下跌，持房者没有落袋为安的，不但有可能重回起点，更有可能从 盈利反过来被“套牢” 。 可见，虽然理财是财富保值增值的最优选择，但是由于我国资本市场的不成熟以及 居民对理财本质及其蕴涵的风险认识的不足，使得居民在投资理财时要面对更多的不确 定性，无法尽情地享受成功理财带来的好处，同时也不利于我国资本市场的快速健康发 展。因此，如何引导居民正确认识理财以及正确理财，就成为研究我国个人理财问题的 重中之重。本文探讨的就是这一要点，通过研究探讨，旨在使投资者对现阶段我国资本 1  市场上各种理财产品具备一个较为清晰的认识，从而引导他们进行正确而理性的投