利率衍生产品市场每日简评2017年12月11日.PDF

利率衍生产品市场每日简评 2017 年12 月11 日 未经授权，不得引用或者转发，否则追究法律责任 市场概况 消息面 资金：今日资金均衡。 公开市场：7天逆回购400亿, 28天逆回购400亿；今日逆回购到期600亿。 货币供应M2同比:实际：9.1%,调查：8.9%, 上次：8.8% New Yuan Loans CNY:实际：1120.0b,调查：800.0b,上次：663.2b 今日市场概述 今日市场先扬后抑，早盘repo 5y tkn在4.035%、4.05%、4.06%的位置，repo 1y在3.705%的点位成交；随后市场略有下行，repo 5y成交在4.055%、4.05%的位 置，repo 1y在3.6975%、3.70%的点位有成交，repo 2y成交在3.81%的位置，repo 3y在3.905%的点位有成交，曲线变陡，repo 1y*5y成交在35.5、36的位置，repo 1y*2y在11的点位有成交，repo 2y*5y成交在25、24.25的位置。 下午市场高开低走，repo 5y成交在4.0525%、4.045%、4.0425%、4.04%的位 置，repo 1y在3.695%、3.69%、3.6925%的点位有成交，repo 6m成交在3.5875%、 3.59%的位置，repo 1y*5y在35、36的点位有成交；随后市场略有上行，repo 5y 成交在哎4.0525%、4.0475%的位置，repo 1y在3.6925%、3.69%的点位有成交； ois 3m成交在2.87%的位置；接近尾盘，repo 5y tkn在4.06%、4.0875%、4.09% 的点位。 定盘利率 本日r007 fixing在3.20，上涨20.00bps；dr007 fixing在2.80，上涨4.00bps； 3m shibor fixing在4.7992，上涨0.74bps；ois fixing在2.6880，上涨8.00bps。 1 市场价格 IRS IRS IRS Qtrly/7d Repo Anually/1Y DEPO Qtrly/3m SHIBOR ACT/365(F) A/365 (F) A/360(F) A/365 (F) A/360(F) Tenor Mid-rate Change Tenor Mid-rate Change Tenor Mid-rate Change 1 M 3.400 0.0 2 M 3.450 0.0 3 M 3.530 +5.5 6 M 3.620 +6.5 6 M 4.780 +3.0 9 M 3.680 +5.5 9 M 4.730 +4.0 1 Y 3.720 +5.0 1 Y 4.730 +5.0 2 Y 3.840 +6.5 2 Y 1.650 0.0 2 Y 4.740 +4.0 3 Y 3.930 +7.0 3 Y 1.630 0.0 3 Y 4.750 +4.5 4 Y 4.025 +7.0 4 Y 1.590 0.0 4 Y 4.7