旗峰避险-网点.ppt

为客户带来了什么？ 本金安全 收益稳定（债权凭证）无须时时关注，到期领取分红收益，省时、省心。 每月进出 高素质、专业团队 赖海英女士 学历情况：上海师范大学应用数学专业硕士 工作情况：8年证券从业经验。 历任平安资产管理公司债券交割清算专员,汇丰晋信基金管理有限公司高级交易员,金盛人寿保险有限公司投资经理 中欧稳健收益债券型证券投资基金的基金经理助理、中欧增强回报债券型证券投资基金的基金经理助理兼研究员、中欧稳健收益债券型证券投资基金的基金经理、中欧增强回报债券型证券投资基金的基金经理。 债券产品是针对低风险投资者的特定产品，其债券存续期以及到期兑付的特征为客户提供的是长期稳定的收益。 在某个特定时间段，债券价格也会有市价波动，这个特定和股票一样，只是波动略低，因此存在在某个较短时间段内收益率不达预期的可能性。 债券投资理念 注重宏观经济走势和债券研究 强调绝对收益 追求长期持续的业绩回报 投资理念 通过建立合适的债券组合久期，能够最大程度地回避利率波动所带来的风险，把握蕴藏其中的投资机会 各种非国债之间收益的相对关系，及时发现其中不合理性并采取相应的策略调整债券组合，通过未来相对收益率差额的合理回归获得收益 收益率曲线分析是对市场收益率曲线变动情况进行的分析，来判断各个券种、各个期限结构及各个债券的收益率变化状况，进行投资品种的选择和调整，发掘最优投资机会 债券研究方法 久期分析 收益率曲线 分析 收益差额分析 个券分析 个券分析是债券投资研究中最具体的环节。公司通过以下策略寻找个券： 寻找价值被低估的债券 寻找债券在不同市场上存在的套利机会。 本集合计划主要投资久期和产品避险期相匹配的债券，按买入并持有方式操作保证债券组合收益的稳定性，并在对宏观经济、流动性、债券收益率曲线进行分析的基础上，进行积极投资，管理人还将运用金融工程工具把握市场上的无风险套利集合，利用杠杆原理和各种衍生工具增加产品盈利性，控制风险，以争取在低风险水平下提高组合的整体收益率。 根据对宏观经济发展状况、金融市场运行特点等因素的分析确定组合的整体久期，有效的控制整体资产风险 管理人将充分利用现有行业与公司研究力量，根据发债主体的经营状况和现金流等情况对其信用风险进行评估，以此作为品种选择的基本依据。 久期控制策略 信用风险管理 期限结构配置 在确定组合久期后，针对收益率曲线形态特征确定合理的组合期限结构，包括采用集中策略、两端策略和梯形策略等，在长期、中期和短期债券间进行动态调整，从长、中、短期债券的相对价格变化中获利。 相对价值判断 在现金流特征相近的债券品种之间选取价值相对低估的债券品种，选择合适的交易时机，增持相对低估、价格将上升的类属，减持相对高估、价格将下降的类属。 投资策略 债券的持有期收益分析 债券组合持有期分析（利息再投资收益变动） 假设条件及组合配置 债券的持有期收益分析 债券组合持有期分析（利息再投资收益变动） 债券组合持有三年收益测算 债券模拟组合 深圳分公司投研团队 马国庆 金融工程研究员 丁文进 投资总监 助理 赖海英 债券投资经理 陈毅 宏观策略研究员 周昆 债券研究员 丰富证券投资经验 其中100%硕士研究生学历以上 能够充分利用公司的资源、研究力量和技术平台 丰富的固定收益经验 专业的平台 闫一凡 债券研究员 旗峰避险好产品 理财产品高帅富 纯债型、低风险 稳收益、流动强 自有资金先担保 第三方担保护本 用时间诠释价值 坐等享财富人生 还在为投资犯愁吗？ 您还在等什么： 团队 支持 费用项 参与金额 参与费率 参与费 参与金额 ＜ 100万元 0.5% 100万元 ≤参与金额 ＜ 500万元 0.3% 500万元 ≤ 参与金额 1000元 退出费 0.2% 管理费 0.8%/年 托管费 0.2%/年 业绩报酬 年化收益率低于5%（按单利计算）时，不提取业绩报酬，年化收益率大于5%（按单利计算）时，提取利润中超过5%部分的15%作为业绩报酬，以现金支付。 相关细节 a.费用 开放日安排 计划成立之日起6个月为封闭期，封闭期满后的第1个工作日为首个开放日，之后每个月的25号为开放日 开放日业务办理时间 上午9:30-11:30和下午1:00-3:00 b.开放日 / 30 * c.办理流程 东 莞 证 券 个 人 客 户 1.身份证明文件（身份证、军人证等） 2. 资金账号 3.代理人身份证明文件、授权委托书 企 业 客 户 1. 营业执照副本、组织机构代码证、税务登记证 2. 资金账号 3.法定代表人证明书、法定代表人的有效身份证明文件