新资本协议及其实施(讲义)李明强.ppt

新资本协议及其实施 李明强 CFA FRM CIA 二零零九年十一月 内容提要 新资本协议与银行风险管理的一致性 新资本协议演变 新资本协议主体框架　 新资本协议在全球实施进展 中国银行业新资本协议实施情况 招商银行新资本协议实施进展 商业银行面临的挑战 １．新资本协议与银行风险管理的一致性 新资本协议是 正规化、系统化的银行风险管理体系 以量化风险暴露为核心 ２．新资本协议的演变 2009年3月中国成为巴塞尔委员会正式成员国（中国人民银行及银监会） 同时加入了金融稳定委员会（Financial Stability Board--FSB) (中国人民银行，银监会及财政部） ２．新资本协议的演变 ２．新资本协议的演变 ２．新资本协议的演变 ２．新资本协议的演变 ２．新资本协议的演变 ２．新资本协议的演变 ３．新资本协议主体框架　 1.市场风险管理在新资本协议框架中的位置 ３．新资本协议主体框架--第一支柱 ３．新资本协议主体框架--第一支柱 ３．新资本协议主体框架--第一支柱 ３．新资本协议主体框架--第一支柱 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-信用风险 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-信用风险 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-信用风险 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-信用风险 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-信用风险 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-信用风险 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-市场风险 市场风险的内涵 市场风险是指由于市场风险因子或金融资产价格水平发生波动或不利变化而对银行财务状况造成负面影响或者导致直接损失的风险。 市场风险的起源包括但不限于利率、汇率、股价、商品价格及其他市场因素的波动。 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-市场风险 市场风险的内涵 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-市场风险 市场风险的内涵：经验教训 1.市场风险管理在新资本协议框架中的位置 ３．新资本协议主体框架-第一支柱-市场风险 定义：由于市场价格波动，表内外头寸产 生损失的风险。 --交易账户：与利率相关产品 --全行：外汇，商品 ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险 标准法 --对市场风险从五个方面来考虑：利率风险；股权 风险 ；外汇风险 ；商品风险 ；期权风险 --对利率风险及股权风险又分为一般风险和特定风 险 ； --对不同种类风险给出了数个方法供选用，如利率 风险：到期日法（Maturity Method）和久期法（Duration Method） ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险内部模型法 ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险 ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险 《中国银行业实施新资本协议指导意见 》2007-02-28 《中国银监会关于建立银行业金融机构市场风险管理 计量参考基准的通知》银监发[2007]48号 2007-05-20 《商业银行市场风险资本计量内部模型法监管指引》（第四次征求意见稿） 《商业银行资本计量高级法验证指引》（第三次征求意见稿） 《商业银行流动性风险管理指引》（2009-09-28） 《商业银行银行帐户利率风险管理指引》（第四次征求意见稿） ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险 《中国银行业实施新资本协议指导意见 》2007-02-28 　--实施新资本协议的重大战略意义 --实施新资本协议的目标和原则 --实施新资本协议的范围 --实施新资本协议的方法 --实施新资本协议的时间表 --推进新资本协议实施的主要措施 ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险 《中国银行业实施新资本协议指导意见 》 2007-02-28 --实施新资本协议的方法 1.商业银行应采取内部模型法计算市场风险的资本要求。如果届时商业 银行未达到采取内部模型法的要求，可以采取标准法，但应制定向内 部模型法的过渡方案，以便在实施新资本协议3年内达到实施内部模型 法的要求。 2.过渡期内，商业银行可以组合使用标准法和内部模型法计提市场风险资 本要求，但对某一类风险只能采用一种方法。 3.商业银行采用内部模型法应达到监管要求，并经银监会批准后实施。 ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险 《中国银监会关于建立银行业金融机构市场风险管理计量参考基准的通知》银监发[2007]48号 2007-05-20 --对收益率曲线的建立及使用提出了比较 具体的要求 ３.新资本协议主体框架－第一支柱－市场风险 《商业银行市场风险资本计量内部模型法监管指引》（第四次征求