高级计量经济学消费行为模型推荐.ppt

QAIDS模型 a(p)是一个价格指数，定义为： b(p)为用 C-D函数形式表示的综合价格 (price aggregator)，定义为： 可以考虑其他影响消费行为的因素（如人口学变量），通常的做法是假定这些因素仅影响方程的常数项。 式中：?为待估计参数，z为相应的变量。 QAIDS模型 相应的理论约束可以表示为： 可加性(?wi=1) 齐次性(价格和收入的等比例变化不改变消费) 对称性 QAIDS模型 由QAIDS模型计算弹性的公式如下： 马歇尔价格弹性 式中Kronecker delta定义为： 支出弹性 分层消费模型弹性计算 前面给出的计算公式针对不分层的模型，可以看作是有条件弹性（取决于类支出），计算基于总消费支出的无条件弹性需要做必要的假定。 一种计算公式是(Carpentier and Guyomard 2001)： r类商品中第i个商品的支出弹性 即类内支出弹性?ri与类支出弹性?r的乘积 r类商品中第i个商品的价格弹性 式中?r为第r类商品的马歇尔自价格弹性。 * * 案例分析：单一商品模型(我国的粮食需求) Wang and Davis (2000). Chapter 5: Domestic grain demand analysis. 目的：评价价格、政策等因素对我国粮食需求的影响。 方法： 从微观经济学理论推导出需求行为模型 根据我国情况加以扩展 在此基础上提出我国粮食需求行为的经验表达式 单方程估计 数据：全国时间序列统计资料 * 案例分析：单一商品模型(我国的粮食需求) 城市居民粮食需求函数： UDt=UD(UIt, RPt, POt, IEt) 农村居民粮食需求函数 RDt=RD(RIt, PGt, QGt) 式中： UD和RD分别为城乡居民人均口粮需求量 UI和RI分别为城乡居民人均收入 RP为粮食加权平均零售价格 PO为猪肉零售价格指数 IE为国家对城镇居民低价供给政策产生的人均等值收入(Pf-Ps)Qs PG为粮食加权平均收购价格 QG为人均粮食产量 * 案例分析：单一商品模型(城镇居民需求) 方程 1(1952-95) 2(1953-95) 3(1963-92) 常数项 2.947(0.39) -3.717(-0.22) 12.252(11.06) UI 0.273(2.05) 0.064(1.23) UE(支出) 0.323(2.72) -0.049(-2.53) RP -0.333(-2.50) -0.299(-2.39) 市场价(PF) -1.017(-6.59) PO 0.174(1.39) 0.106(0.86) -0.555(-1.64) IE 0.237(3.82) AR(1) 0.988(18.11) 0.997(19.90) R2 0.81 0.82 0.72 DW 1.48 1.49 1.34 * 第十章消费行为模型 (Models for consumption behavior) * 本章内容 消费行为理论简介 宏观消费函数 微观消费函数或系统模型 单一商品需求函数 消费系统模型 LES／ELES AIDS/QAIDS 案例分析 * 宏观消费函数：理论基础 凯恩斯的绝对收入假说 消费支出C是可支配收入Y的函数 边际消费倾向满足0?1 Ct=?+?Yt+ut 相对收入假说 消费水平不仅受消费者当前收入水平的影响，还受其过去最高收入水平的影响。 Ct=?+?1Yt+ ?2Ytmax+ut 当收入呈现稳定增长趋势时，可能会有Ytmax＝Yt-1。 * 宏观消费函数：理论基础 持久收入假说 现期消费由消费者认为的正常收入(而非受偶然因素影响的现期收入)所决定。 消费和收入均由持久性部分和偶然性部分所组成 Ct≡CPt+CTt，Yt≡YPt+YTt 假定现期的偶然性消费独立于过去的偶然性收入，并独立于持久性收入，其期望值等于零。 持久性消费仅取决于持久性收入 CPt=?YPt+ut YP可以用现期和过去收入的加权平均值来表示，过去收入的效应随时间推移而逐步减小到零。 Ct=?+??tYt+ut * 宏观消费函数：理论基础 相对收入假说和持久收入假说均可以用几何分布滞后模型来反映： Ct=?+?1Yt+ ?2Ct-1+ut 对该模型也可以直接解释为，消费行为的变化非常缓慢，前期消费行为和现期可支配收入共同影响现期消费行为。 利用该模型可以分别计算短期和长期边际消费倾向。 短期：?1 长期：?1/(1-?2) 两个解释变量之间的多重共线通常较为严重； 将滞后因变量用作解释变量引起解释变量与误差项相关问题。 样本大时可以考虑采用工具变量法估计 * 宏观消费函数：应用 一般形式的宏观消费方程可以表示为： Ct=?+Σ?tYt-i+Σ?tCt-j