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交通银行资本管理浅析——2013年或将再融资以满足资本充足率文章摘要：本文从银行资本管理的必要性谈起,并简单介绍了交通银行的概况。依据相应的评价指标-资本充足率,分析了交通银行对资本需求的必要性。通过交行自身纵向和同行业横向的比较，以及对交行本身业务战略发展方向的分析，得出交行或将外部融资。ABSTRACT:This paper from the necessity of bank capital management, and introduces the general situation of bank of communications. According to the corresponding evaluation index, Capital adequacy ratio, analyze the demand for capital of the bank of communications. By the longitudinal and transverse comparison and the analysis of business strategy development direction, conclude the necessity of external financing of bank of communications.关键词：资本充足率 资本管理 融资需求Key Words:Capital adequacy ratioCapital management financial demand公司简介：交通银行始建于1908年，是中国历史最悠久的银行之一，甚至一度履行过中央银行的职能——发行纸币。2005年6月交通银行在香港联合交易所挂牌上市，2007年5月在上海证券交易所挂牌上市，是中国第一家全国性的国有股份制商业银行，注册资本人民币74,263百万元，法定代表人为胡怀邦，现为中国五大国有大型商业银行之一。主要的股权组成如图11。交通银行实行分行制管理模式，总体架构为：总行—省分行（直属分行）—省辖分（支）图1 1行三级。交通银行及其子公司是中国主要金融服务供应商之一，业务范围涵盖了商业银行、证券、信托、金融租赁、基金理、保险、离岸金融服务等。无论从交通银行的股权结构来看，还是从业务范围来讲，它都是很具有代表性的。资本管理的必要性：首先，随着银行业务的广泛展开，以及中国市场化改革的不断推进，如何控制风险成了各大商业银行的关注点，监管资本规模，保持充足的资本充足率，防止挤兑就是其中的重点。其次，随着中国金融市场的国际化，如何保持银行的充足的资本充足率，加强资本管理能力，以提高国际评级，增强国际竞争力，也要求银行对资本进行更加全面的管理。再次，从整个银行体系来讲，银行的风险往往会造成整个金融市场的风险，严重的还会影响实体经济，对整个市场造成冲击，甚至引发经济危机，而资本充足率的对银行风险控制的保障作用不言而喻，因此必须对此加强管理。银行资本管理分析评价指标对于金融业（银行、保险、证券），传统的财务指标适用性受到局限，比如，财务杠杆等反应资产负债率的指标在金融业要远远高于其他行业。因此，要结合行业特征选择合适的指标。通常，商业银行在经营管理上有三个基本方针，即盈利性、安全性、流动性，常被称为商业银行经营的“三性”。本文将重点对交通银行的资本管理进行分析，也就是安全性的一个方面。无论国际上还是在国内，对此评价的最重要指标都是资本充足率和核心资本充足率。这两个比率将成为本文的分析重点。必须说明的是，这里的银行资本管理中“资本”的概念是广义的，是我国银监会根据巴塞尔协议Ⅱ和巴塞尔协议Ⅲ制定的资本的划分范畴，要比会计财务报表上的“所有者权益”含义更广。简要指标如下：银监会要求每家银行（或银行组织）至少保持资本充足率8%以上（法定资本╱风险加权资产），核心资本充足率4%以上。2008经济危机后，中国银监会于2010年8月，公布了《商业银行资本管理办法》征求意见稿。按照这个文件，将正常条件下系统重要性银行最低总资本充足率要求为11.5%，非系统重要性银行为10.5%。这对商业银行提出了更加严格的资本监管要求。虽然《商业银行资本管理办法》未能如期在原定的2012年1月1日正式实施。但监管部门资本充足率的要求不会有明显放松。交通银行的资本按此规定可分为两个等级：核心资本、附属资本。依据我国的规定它们的计算公式：核心资本 =股本+资本公积+盈余公积+一般风险准备+未分配利润+少数股东权益-商誉；附属资本 = 贷款损失一般准备+长期次级债务可计入部分+其他附属资本-对未并表的金融机构的权益投资-对非金融机构的权益投资及持有他行的长期次级债务。还必须说明的是，这里的资产也不是会计意义上