投资理财之基金篇.pptVIP

赢得财富游戏的最大障碍 通货膨胀： 美国：从1950年的1美元降到1994年的16美分； 中国：1998年的100元人民币的购买力只相当于1978年的26.96元的购买力。 退休、长寿： 专家认为，现代医疗技术、药物使人的预期寿命延长了15～20年。因此，我们需要攒更多的钱以负担比以前更长的生存期间所带来的生活费用。 医疗支出，养老支出，意外事件支出将会给个人和家庭带来了沉重的负担。 怎样赢得这场金钱游戏？ 超过通货膨胀的速度——复利的力量与72法则： 二，长期投资－能降低风险几率 长期投资－能降低风险几率 三，尽早投资 (张三 vs 李四) 时间的检验－朋友？敌人？ 资产配置四原则及如何运用 1,风险收益成正比! 2,投资股票和债券的风险取决于投资持有期限。持有期越长，风险越低！ 3，定期等额投资是种降低股票和债券风险的有用方法。 (定投股票基金,尤其是在弱市) 4，个人对待风险的态度和承受风险的能力是不同的！ 承受风险的能力取决于你的整体财务状况，包括除投资外你的收入类型和来源。 基金的定义 　　基金是一种间接的证券投资方式。基金管理公司通过发行基金单位，集中投资者的资金，由基金管理人管理和运用资金，从事股票、债券等金融工具投资，然后共担投资风险、分享收益。 基金的种类 （1）按规模是否固定分类 开放式基金 封闭式基金 （2）按基金风险分类 成长型 收入型 平衡型 （3）按基金投资对象分类 股票型基金 债券型基金 货币市场基金 封闭式基金 　封闭式基金有固定的存续期，期间基金规模固定，一般在证券交易场所上市交易，投资者通过二级市场买卖基金单位。 　 例如：某基金公司发行了2亿元规模的基金，有1000个人购买，该基金宣告成立后不在吸纳其他投资人，并规定现有投资人5年之内不能向该基金公司赎回，只能转卖给其他投资人。 开放式基金 基金份额总数可随时增减，投资者可随时申购或赎回的基金。 目前，开放式基金已成为国际基金市场的主流品种，美国、英国、我国香港和台湾的基金市场均有90%以上是开放式基金。 开发式基金与封闭式基金的区别 （1）基金规模的可变性不同 　　封闭式基金均有明确的存续期限（我国为：不得少于5年），在此期限内已发行的基金单位不能被赎回。 　　开放式基金所发行的基金单位是可赎回的，而且投资者可随意增减基金单位。换言之，它始终处于“开放”的状态。 （2）基金的投资策略不同。 　　由于封闭式基金不能随时被赎回，其募集得到的资金可全部用于投资，这样基金管理公司便可据以制定长期的投资策略，取得长期经营绩效。而开放式基金则必须保留一部分现金，以便投资者随时赎回，而不能尽数地用于长期投资，且一般投资于变现能力强的资产。 投资主体 个人 机构投资者 机构投资的优势 1、信息处理优势强大的信息平台和网络设施 　专业的投资队伍，丰富的投资经验，准确的判断 　 机构投资的优势 2、规模经济效益 享受交易佣金折扣，降　　　 　　低交易成本 　　大量资金直接控制某　 　　基金涨跌 　　组合投资降低风险，　 　　增加盈利 投资理财之基金篇 投资理财的目的是什么？ 640，000 65 320，000 59 160，000 65 160，000 53 80，000 56 80，000 65 40，000 41 40，000 47 40，000 53 40，000 65 20，000 35 20，000 38 20，000 41 20，000 47 10，000 29 10，000 29 10，000 29 10，000 29 12％ 年龄 8％ 年龄 6％ 年龄 4％ 年龄 一，分散投资的力量 投资者 1 将100,000元投资到一种年收益率6% 的金融产品上 投资者 2 将100,000 投资到5种不同收益 率的金融产品上 429,187 100,000 -20,000 962,800 658,379 216,694 67,727 20,000 100,000(20,000 in5种不同投资) 以25年投资复利计算 15% 10% 5% 0% Lose 数据截取自Ibbotson相关信息披露 25年后增值到：429,187 25年后增值到：962,800 数据截取自Ibbotson相关信息披露 数据来源于Ibbotson相关信息披露 ? 0 62 309,028 0 52 ? 12,000 6 99,499 0 42 32,036 0 32 18,178 2,000 27 14,230 2,000 26 10,706 2,000 25 7