成教管理会计（1-5）.ppt

五、营业杠杆系数在利润预测中的应用 DOL=(?P/P)/(?x/x) 其中：DOL为营业杠杆系数； ?P为利润的变动额； P为基期利润。 ?x为销售量(或销售额)变动数； x为基期销售量(或销售额)。 营业杠杆系数的简化公式为： DOL=Tcm/P 根据营业杠杆系数的公式，可得利润预测公式： P1=P(1+DOL*?x/x) [例5-12]某企业1998年实现利润1000万元，营业杠杆系数为2.5，预计1999年销售额将比1998年增加20%，要求预测1999年的利润。 ∵P=1000万元，DOL=2.5，?x/x=20% ∴P1=P(1+2.5*20%) =1500(万元) 第五节 成本预测 一、成本预测的意义 二、成本预测的方法 ●历史资料分析法 ?高低点法 ?散布图法 ?回归直线法 ?加权平均法 ●因素预测法 ●定额测算法 ●预计成本测算法 第六节 资金预测 一、资金预测的意义 二、资金预测的方法 ●资金增长趋势预测法 y=a+bx 其中：y表示资金需要量，x表示销售收入 ●销售百分比法 其中：?F为计划期资金追加需要量； S1为计划期销售收入； S0为基期销售收入； A为随销售收入变动的资产项目基期数额； L为随销售收入变动的负债项目基期数额； P0为基期税后利润； d1为计划期股利发放率； D1为计划期提取的固定资产折旧； e1为计划期更新改造资金占折旧额比例； M1为计划期零星资金需要量。 [例5-13]某企业1998年12月31日简略式资产负债表如下。1998年实现销售收入500000元，税后利润为20000元，并发放股利10000元，厂方设备利用率已达到饱和状态；如果该企业预计1999年销售收入将增加到650000元，并仍按基期股利发放率支付股利，按折旧计划提取25000元折旧，其中70%用于更新改造现有厂房设备，零星资金需要量为16000元。试预测1999年需追加的资金额。 资产 负债 1.现金 18000 2.应收账款 80000 3.存货 150000 4.厂房设备(净值)172000 5.无形资产 40000 1.应付帐款 60000 2.应付税款 45000 3.长期负债 140000 4.普通股 200000 5.留存收益 15000 合计 460000 合计 460000 根据题意，计算有关数据如下： A=18000+80000+150000+172000=420000(元) L=60000+45000=105000(元) d1=10000/20000=50% ?F={(650000-500000)/500000}*(420000-105000) -20000*(650000/500000)*(1-50%) -25000*(1-70%)+16000 =90000(元) * * * * * * 萨 * [例5-8]仍按表5-3所示的资料。试用直线回归法预测1992年1月份的销售量。 因为本例中n=12，所以令第6期和第7期的x值分 别为-1和+1，间隔为2。整理计算有关数据如下： 将有关数据带入 公式中可得： y=111+0.5*13 =117.5(吨) 月份 x y xy x2 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 -11 -9 -7 -5 -3 -1 1 3 5 7 9 11 99 104 109 118 110 108 116 11