从律师视角看AIM伦敦创业板 .pptVIP

2006年在伦敦证券交易所高增长市场上市的中国公司 * * AIM 从律师的视角看AIM伦敦创业板斐格律师事务所 斐格律师事务所 / 简介 120年的历史，分布在美国、英国、德国和中国的机构总共拥有近500名律师 英国公司融资业务在2005年律师名录中排名居首，被客户赞誉为“AIM专业服务律师事务所—最了解AIM并最富有经验” 英国公司融资业务在2005年“法律500强”—权威独立法律专业指南--排名居首 Max Audley，伦敦股票交易所AIM高级顾问兼纪律委员会委员，被英国《律师指南》（Chambers Partners）在过去五年连续评为单项交易金额为一亿英镑规模的上市业务的头号律师 Donald Stewart，任上市公司协会董事及其创业板业务部主席 斐格律师事务所 / 简介 连续三年被财富1000强公司的公司法律顾问评为客户服务最佳的20家律师事务所之一并在并购等17项业务排名中名列前茅。 美国运通(American Express)、杜邦、Cargill、Target等财富100强公司的首选法律顾问 极为丰富的AIM伦敦创业板上市和跨国购并经验 2005年集资能力比较: 香港, 新加坡对比伦敦市场 1,230 (27) 5,800 (29) 93,320(750) 交易额 (美元 亿) 2,630 (36) 10,590(85) 72,840(1,010) 市值 (美元 亿) 12 (n/a) 163(3) 196(42) 2005 年增发金额 (美元 亿) 42% (32%) 69% (53%) 14% (15%) 集资额最多的3个IPOs 所占所有集资额百分比 11 (SP Ausnet) 92 (建行) 16 (Partygaming) 2005年单一最大IPO (美元 亿) 42.5(0.98) 212 (0.85) 303(115) 2005年新集资 (美元 亿) 69 (19) 67(10) 604(519) 新上市公司 新加坡市场(其中属于SESDAQ) 香港市场 (其中属于创业板) 伦敦市场(其中属于高增长市场) 事项 伦敦是海外中小型快速增长企业的首选市场 伦敦高增长市场: 关键统计数据 高增长市场 关键统计数据 自1995年创立至今, 已经有2,438家公司在高增长市场上市 目前,高增长市场有1,549家企业上市，其中包括270家海外企业,市值达1,500亿美元; 合并和兼并, 或转到伦敦主板上市, 是在高增长市场上市公司的很普遍的公司行为; 包括36个行业板块，88 个分板块。如信息技术、生物、采矿、零售等； 至2006年6月底,今年有236家企业加盟伦敦高增长市场，包括40家海外企业,融资总额达108亿美元；； 2005年519家企业加盟伦敦高增长市场，包括120家海外企业,融资总额达156亿美元； 投资高增长市场上市公司的机构投资者 除了一间机构投资者者, 其它的所有都可以投资高增长市场上市公司 大约40.9%的高增长市场上市公司的股票由机构投资者持有 2005前5名以投资额为准的机构投资者: CDS Co, Fidelity, Artemis, Schroders Investment Management, FC 2005前5名以投资的公司数量为准的机构投资者: Fidelity, FC, Artemis, Gartmore, RAB Capital 高增长市场上市的企业规模广泛 高增长市场上市的企业类型广泛 - 包括36个行业板块 高增长市场上市公司市值分布 公司 行业 Asian Growth Properties 地产 博迪森 生物技术,化工 China Goldmines 金矿 Betex Group 赌博业 擎天科技 软件 London Asia Chinese 其它金融服务 和黄医药 生物制药 昌兴 建筑材料-水泥 IGM 科技 Macau Property Opportunities Fund 地产 ARC Capital Holdings 其它金融服务 Geong International 软件 China Biodiesel Int 环保科技 Sun TV 传媒 Pixel Interactive 科技 Tinci Holdings 环保科技 目录 进入AIM伦敦创业板的方式 涉及的有关当事人 为进入AIM伦敦创业板的准备 申请文件要求 持续义务 推介 不融资 配售 融资 英国/欧洲机构投资者 公开认购 较为少见 进入AIM伦敦创业板的方式  涉及的当事人 保荐人 经纪人 公司律师 - 保荐人/经纪人律师