上海期货交易所结算与交割业务.pdf

IB业务人员期货知识培训 上海期货交易所结算与交割业务 2009年11月2-3日 深圳 IB业务人员期货知识培训 1 上海期货交易所 主要内容 结算基本概念 结算基本规则 期货资金管理 期货风险控制 结算实务简介 交割结算业务 结算交割员管理 IB业务人员期货知识培训 一、结算基本概念 IB业务人员期货知识培训 2 IB业务人员期货知识培训 结算基本概念 结算是根据交易结果和交易所有关规定对会 员交易保证金、盈亏、手续费、交割货款及其它 有关款项进行计算、划拨的业务活动。 IB业务人员期货知识培训 结算基本概念—结算内容 登记确认交易结果 确认成交：买、卖；开仓、平仓 根据交易结果结算 持仓结算：多、空持仓 资金结算：交易保证金、盈亏、手续费等 IB业务人员期货知识培训 3 上海期货交易所 结算基本概念—结算机构 结算机构是指交易所内部设置的结算部。结算部 负责交易所的统一结算、保证金管理及结算风险的防 范。 IB业务人员期货知识培训 结算基本概念—结算体系 目前国内期货市场实行二层结算体系。 交易所只对会员进行结算，期货经纪会员负责对 客户进行结算。 交 易 所 期货经纪会员 自营会员 客 户 IB业务人员期货知识培训 4 IB业务人员期货知识培训 二、结算基本规则 IB业务人员期货知识培训 结算基本规则 保证金制度 当日无负债结算制度 风险准备金制度 IB业务人员期货知识培训 5 上海期货交易所 结算基本规则—保证金制度 保证金：是指会员按规定向交易所交纳一定 的资金用于结算和保证履约。 保证金分为结算准备金和交易保证金。 IB业务人员