试论我国民间借贷市场发展现状与趋势.docxVIP

赵楚楚（渣打银行中国有限公司上海分行，上海市浦东新区200120）[摘要]民间借贷，指资金供求双方在自愿的基础上随行就市，参照借方的经济实力、资信和信用经营风险等信息，事先协商好借贷利息和偿还期限等条件，通过直接或间接方式进行借贷。近几年，我国民间借贷活动迅速发展，民间融资市场出现主体多元化、手续规范化和利率高企的动向，并逐渐由半公开向公开化和专业化过渡，成为金融领域中颇具争议的问题之一。本文分析了我国民间借贷市场得以迅速发展的原因、对金融市场的影响及发展趋势，探讨了民间借贷合法化的必要性，并就如何规范民间借贷活动提出了建议。[关键词]民间借贷价值弊端发展趋势建议一、我国民间借贷市场发展现状我国民间借贷活动的存在是个公开的秘密。作为一种传统融资方式，民间借贷长期活跃于我长：现状与未来、问题与建议——2011·中国企业经营者成长与发展专题调查报告》显示，从过去三年企业已实施的重大融资方式看，73.5%的企业国广大城乡金融市场。它收集和释放了一定量的选择了“长期银行贷款”，55.3%选择了“民间借社会闲余资金，金供求矛盾。（一）规模有效地缓解了银企和银行间的资贷”，14.9%选择了“银团贷款”，10.5%选择了“引入私募股权/风险投资”。过去三年有62.3%的民营企业和家族企业通过民间借贷的形式进行融资[2]。这些数据足以证明民间借贷已成为我国经济发展中不可或缺的力量。（二）经营模式从地域上看，无论在经济发达的沿海地区，还是经济相对落后的边疆，民间借贷活动普遍存在。农村地区的民间信贷活动较城市地区更为活跃。从规模上来看，民间借贷市场不容小觑。央行调查称，截至2011年05月末，全国民间融资总量约3.38万亿元。住建部政策研究中心与高和资本联合发布的《中国民间资本投资调研报告——鄂尔多斯篇》显示，中国民间资本的规模远远超出业界预计，来自官方调研的保守估计，光鄂尔多斯的民间信贷资本至少在2000亿元以上[1]。民间借贷的现存形态主要有以下几种：一是低利率互助型借贷。主要指城乡居民、个体私营企业主间用自有闲置资金，进行有偿或无偿的借贷行为，基本不考虑盈利或只有微小利益。借款用途主要是解决生活、生产急需。二是企业集资型借贷，又分企业和社会集资。企业集资主要是企业向股东、职工借债或以入股的方式筹措资金，以满足从我国金融体系发展现状看，民间借贷不光生产经营的需要。社会集资指一些规模较大的民与百姓的生活息息相关，更与我国蓬勃发展的中营企业由于暂时资金周转不灵，面向社会进行季小民营企业密切相连。据中国企业家调查系统2011年4月发布的《资本市场与中国企业家成节性集资。三是发放高息型借贷，是民间借贷的最主要方式。此类融资的主体为个体及中小民营企收稿日期：2011-11－28作者简介：赵楚楚，渣打银行中国有限公司上海分行工作人员。业，以关系和信誉为基础，筹措资金多用于生产资金周转。借贷利率根据借款主体、款项用途、借款时间长短及急缓程度而定，大部分在商业银行同期利率四倍以内，月利率从8%到30%。四是中介信息不透明，中小民营企业很难从银行取得资金支持，即便申请到贷款，较小的额度和较短的期限也并不能完全满足它们的生产经营所需。这部分金融需求得不到满足，外民间金融的产生。必然导致正式金融体系之借贷，充当中介的公司借助于正规中介机构的融资行为或以非正规中介机构为依托，贷[3]。进行民间借第三，正式金融体系资源配置效率低下。银行贷款审批手续较复杂、所需时间长、效率相对较低。严格的贷款程序使相当一部分短期资金需求为保证款项能收回，民间借贷活动的实际经营模式又分为：一种是借用商业银行进行贷款的者被自动排除在银行大门之外，无法获得银行的方法，要求借款方提供抵押或担保，有完善的借款合同。若收贷时发生了问题可通过法律手段来解决，能够维护被借款方的合法权益。二是打借条和收据，借款利息在贷款时扣除。该模式存在一定的风险，为收回贷款，收贷者往往会采取极端甚至违法的催款手段，存在引发严重的社会问题的风险。三是利用签订合同的方式，通过入股、投资性存款信贷资金支持。相比之下，民间借贷手续简便、操作快捷、审批时间短、限制少。双方在较短时间内达成一致签订借款协议，借方很快就得到所需资金。虽从表面上看，民间借贷比正规机构的利率高，但实际上前者几乎没有抵押成本、担保成本、人情成本、贷款不能及时到位等隐性成本，这种方便灵活、隐性成本低的特点符合了广大中小民营等方式方法进行融资投资，以股息分红或者利息企业的要求。一方面，民间需求尤其是中小企业资金需求旺盛，另一方面，民间资本充足。有需求就有市场，民间借贷迅速发展起来。三、民间借贷的价值与弊端（一）价值分析的方式来回收贷款。这种方式的隐蔽性强，也易出现法律纠纷[4]。二、民间借贷迅速发展的原因在我国经济向市场经济转轨时期，旧的融资体制已不适应现实