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二、月本利和因子表 在实际业务活动过程中，银行经常还编制不同利率水平对应不同贷款期限的表格，被称为“月本利和因子”表，以帮助借款人快捷地计算。 1.月本利和因子表的结构 月本利和因子表包括7列，其中第1列为借款期限（一般为年）；第2列为复利值（即1元借款的最终值）；第3列为累积复利值；第4列是第3列的倒数；第5列为贴现因子；第6列为累积贴现值，即本利和因子；第7列为月偿还因子，实际上是第6列的倒数。 贷款利率为10%的月本利和因子见P55。我们也可以构造一个贷款年利率为9%（即月利率为0.75%）的月本利和因子表。 月本利和因子表的基本关系中最重要、最有用的是： 贷款额=月还款额×1元钱累积贴现值 贷款年利率为9%的本利和因子表 月数 复利值 累积复利值 累积复利值倒数 贴现因子 累积现值 月偿还因子 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 1 1.0075 11.022669172 1.030339191 1.038066735 1.045852235 1.053696127 1.061598848 1.069560839 1.077582545 1.085664415 1.093806898 0 1 2.0075 34.045225422 5.075564613 6.113631347 7.159483582 8.213179709 9.274778557 10.3443394 11121 0.498132005 0.330845787 0.247205012 0.197022416 0.163568907 0.139674879 0.121755524 0.107819286 0.096671229 00.079951477 01 0.992555831 0.985167078 0.977833328 0.970554172 0.963329203 0.956158018 0.949040216 0.941975401 0.934963177 0.928003153 0.921094941 0.914238155 0 0.992555831 1.977722909 2.955556238 34.889439612 56.794637846 7.736613247 8.671576424 9.599579577 1011? 1.0075 0.505632005 0.338345787 0.254705012 0.204522416 0.171068907 0.147174879 0.129255524 0.115319286 0.104171229 00.087451477 2.应用举例 ⑴还款额的计算 借款50万，分25年还清（即300个月），贷款的年利率为10%，每月的还款额是多少？月还款额=借款额/1元钱的累积贴现值=500000/110.047230=4543.50（元）或者：月还款额=借款额×月偿还因子 =500000×0.009087=4543.50（元） ⑵借款额的计算 计划每月还款3000元，借款期限是30年（即360个月），年利率是10%，可以借款多少？贷款额=月还款额×1元钱累积贴现值 =3000×113.950820=341852.46（元） 如果每月还款5000元呢？ 贷款额=5000×113.950820=569754.1（元）如果期限为25年（300个月），月还款4500元，可借款多少？贷款额=4500×110.047230=495212.54（元） 三、偿还清单 1.基本概念 ⑴本金principal本金是借款人所欠银行债务总额，其初始值就是借款人从银行所获得的借贷总数额。 ⑵手续费（cost of administration）手续费就是银行收取的经营费用，一般在放款时收取，或者加入到贷款总额中去——即实际用于购房的资金等于贷款总数减去手续费。但现在银行通常不收取手续费。与手续费不同，贷款利率是对贷款资金收取的利息率水平，一般表示为本金的百分数（以年计）或千分数（以月计）。 ⑶贷款期限贷款期限就是放款日到最后还款日的时间间隔，一般以年计，但也可以月计。 ⑷分摊系数在抵押贷款中，一般要求借款人在期限内按照一定的期段