资产减损认列之决定因素.pptVIP

研究方法與實證 因素分析 研究方法與實證 因素分析 研究方法與實證 因素分析 結論 報導動機變數中洗大澡(BATH)、負債比率(DEBT)與經濟決定因素中之上市上櫃年度至2005年所經過的總年數(IPOyear)與認列資產減損有關。 多變量分析期末報告 指導老師 : 林憶樺 老師 組員 M98A0205 陳雅惠 M98A0210 陳雨星 資產減損認列之決定因素-經濟實質因素、管理當局誘因與公司治理機制 楊朝旭 吳幸蓁 會計評論-第48 期 2009 年1 月，第 67 – 114 頁 報告大綱 前言 文獻探討與研究假說 研究方法與實證 結論 前言 我國所發佈一般公認會計原則近年來常遭致批評。 最近幾年國際會計準則制定趨勢已開始逐漸朝向改以經濟實質來表達。 前言 前言 由於會計準則的制訂持續朝「公平價值會計」及「原則基礎的準則」兩大方向來發展，「給予管理者越來越多的會計裁決權」，過去文獻看法不一致。 前言 反映經濟實質? 盈餘管理動機? 文獻探討與假說發展 一、報導動機與經濟決定因素 在未考量公司治理機制的影響效果前，預期公司資產減損金額同時與管理當局之報導動機（機會主義觀點）及企業經濟因素（效率訂約觀點）有關。 文獻探討與假說發展 二、公司治理與財務報導品質 公司董事會負有監督會計資訊品質及促進盈餘資訊性之責。 公司精簡董事會規模、總經理不宜同時兼任董事長或董事及加強董事之獨立性。 董事會功能是否能有效發揮，主要取決於其成員的相對獨立性。 文獻探討與假說發展 公司擁有外部大股東時，違反GAAP及發生盈餘操縱的可能性較低。 控制權與現金流量權之偏離程度愈大，控制股東愈可能剝削其他股東的權益，並進行盈餘管理行為。 公司治理越佳的企業，公司治理者會依據經濟實質來提列資產減損，因此治理者會要求管理者依據經濟實質來提列資產減損。 文獻探討與假說發展 假說一： H1：公司治理越佳，管理當局越會基於效率訂約觀點提列資產減損金額；亦即，經濟因素對資產減損金額之解釋能力高於報導動機所能解釋的部分。 假說二： H2 ：公司治理越佳，資產減損的報導越能提高盈餘的資訊性。 H2a：當公司治理較佳，「認列」資產減損會提高盈餘的資訊性。 H2b：當公司治理較佳，資產減損「認列之金額」越高，則盈餘的資訊性越高。 研究方法與實證 研究期間 樣本選取標準 資料來源 研究方法與實證 變數說明 研究方法與實證 研究方法與實證 研究方法與實證 研究方法與實證 研究方法與實證 研究方法與實證 實證模型 1. 企業認列資產減損之決定因素－基本模式 2. 公司治理機制對認列資產減損動機因素之影響 按公司治理機制(CGI)之高低進行分組（以中位數劃分），區分為公司治理機制較好(Good_CGI)及公司治理機制較差(Bad_CGI)兩組，分別執行分析。 研究方法與實證 邏輯斯迴歸分析 研究方法與實證 邏輯斯迴歸分析 研究方法與實證 邏輯斯迴歸分析 研究方法與實證 邏輯斯迴歸分析 研究方法與實證 因素分析 研究方法與實證 因素分析