财务简析讲座.pptVIP

二、营运能力分析 二、营运能力分析 二、营运能力分析 三、偿债能力分析 三、偿债能力分析 三、偿债能力分析 四、发展能力分析 四、发展能力分析 (二)、生产资料 (3)现金流动负债比率=年经营现金净流量/年末流动负债 (一)、短期偿债能力分析 (1)流动比率=流动资产/流动负债 (2)速动比率=速动资产/流动负债 =流动资产-存货-待摊费用-待处理流动资产损失 较大：表示偿债能力强。太大表示收益能力不强 (2)产权比率=负债总额/所有者权益 (二)、长期偿债能力分析 (1)资产负债率=负债总额/资产总额 反映了企业资产对债权人权益的保障程度债务偿付安全性物质保障程度 反映了企业财务结构是否稳定自有资金对偿债风险的承受能力 (4)长期资产适合率=(所有者权益+长期负债)/(固定资产+长期投资) (二)、长期偿债能力分析 (3)已获利息倍数=息税前利润/利息支出 是举债经营的前提依据反映了获利能力对偿还到期债务的保证程度 (1)从资源配置结构方面反映偿债能力(2)可以反映资金使用的合理性(3)理论上认为≥100%较好 报表功能 财务报表分析 主讲：梁健秋 企业的经济循环 所 有 者 、 债 权 人 的 资 金 货币 资金 原材料 固定资产 制造费用 生产加工 折旧费用 产成品 成本价格 期间费用 已销产品成本 当期费用 损益计算 应收账款 销售收入 市场价格 缴纳税费 所有经济事项都有会计记录，每项业务都能查明。 如果所有事项都合法、合规，企业是否就没有问题？ 会计报表数据的形成 企业的 经济活动 各类 凭证 会计 账簿记录 核查、对账 会计 报表 数据形成过程的基本特征： 从个别具体的会计事项出发，经过分类、汇总、整理， 产生能够清晰反映企业经济活动及其结果的数据组。 使用会计数据的基本目标： 了解企业财务状况、盈利能力、营运能力， 以及货币资金的收付运转状况。 进而判断企业的变化趋势，制定相应的决策。 企业 销售 收入 成本 费用 毛利 利润 资产 流动 资产 长期 资产 货币资产 应收账款 存货 长期投资 固定资产 其它长期资产 权益 债权 所有权 流动负债 长期负债 长期 资本 资产负债表 利润表 财务会计报表的功能 货币资金的 收付信息 现金 流量表 报表数据的分析方法 一、比较分析法（对比分析法） （一）定义 比较分析法是通过对同名指标（经济性质相同）的比较， 对比计算其绝对差和相对差的分析方法。 指标绝对差 = 实际指标值–对比指标值 指标相对差 =（实际指标值-对比指标值）/ 对比指标值 常用格式为五栏分析表： 相对差 绝对差 对比值 实际值 指标名称 销售收入 1200 1000 200 20% 流动资产 550 500 50 10% 营业利润 156 120 36 30% 报表数据的分析方法 一、比较分析法（对比分析法） （二）用于对比的指标种类 1、上期数据 2、去年同期数据 3、计划数据 4、行业平均水平数据 5、同行业先进企业数据 报表数据的分析方法 一、比较分析法（对比分析法） （三）比较分析法的特征 1、是最基本的指标分析方法。 2、使用限制：只能在经济性质相同的指标间进行比较。 3、与管理经验相结合，可以满足多数日常分析的需要。 4、不能揭示相关经济指标间的关系。 报表数据的分析方法 二、趋势分析法 （一）定义 趋势分析法是同名指标的连续多期对比方法。 环比 定基比 380 400 360 320 240 销售金额 2005 2004 2003 2002 2001 时期 100% 133% 150% 183% 158% 100% 133% 113% 111% 95% 通过对同名指标进行连续多期的比较， 可以看到该指标的长期变动情况，称之为“趋势”。 报表数据的分析方法 二、趋势分析法 （二）趋势分析法的表现形式 趋势分析法的表现形式有三种： 1、指标绝对额； 2、根据绝对额计算的定基比或环比比率； 3、指标差额，或比率差。 应注意： 1、观察指标绝对额与观察定基比率是等价的。 2、在增长方向，固定增长额对应逐渐下降的环比增长率， 在减少方向，固定减少额对应逐渐加大的环比下降率。 3、有连续五期以上的数据，才能较好地反映趋势。 仅用期初、期末数据对比，难称为是“趋势”。 报表数据的分析方法 二、趋势分析法 （三）趋势分析法的特点 趋势分析法实质为多期数据连续对比，仅能就个