旅游的项目策划课件第八章.pdfVIP

第八章 项目经济效益分析 第八章 项目经济效益分析 � 【内容提要】 � 项目的经济效益分析，是项目策划的重要内容，是项目立项、投资和融 资的重要依据，是旅游项目投资商最看重的一个部分。项目经济效益分 析涉及对财务基础数据如项目的生命期、固定资产折旧、流动资金、资 金筹措和使用、成本费用、收入和利润方面的分析；项目现金流量涉及 对现金的流入量、流出量和净流量进行分析；资金时间价值涉及对资金 的复利、现值、终值、年金、普通年金进行分析；盈利能力评价涉及评 价项目的投资回收期、投资利润率、净现值、现值指数和内含报酬率； 偿债能力评价是评价项目的资产负债率、流动比率、速动比率；不确定 性分析是对项目的盈亏平衡、敏感性和概率进行分析。 � 【关键词】 � 财务基础数据(financial basic data) � 项目现金流量(project cash flux) � 资金时间价值(financing time value) � 盈利能力评价(profit ability evaluation) � 偿债能力评价(solvency ability evaluation) � 不确定性分析(ancertainty analysis) 第一节 财务基础数据预测 第一节 财务基础数据预测 � 一、财务基础数据的内容 1. 投资成本费用的预测 2. 项目经济寿命期 3. 资金来源和使用计划 4. 固定资产折旧 5. 经营成本和费用 6. 营业收入和税金 7. 利润 8. 贷款偿还期 � 在实际工作中，通常把财务基础数据评估获得的数据资料，编制成 财务数据估算表，以便为项目进行财务效益评估和国民经济效益评 估提供依据。 � 财务预测表一般分为四类。第一类表包括 固定资产投资预测表 、 “ ” “ 流动资金预测表 和 投资计划与资金筹措表 三种。 ” “ ” 第二类表包括 总成本费用预测表 、 单位产品生产成本预测表 、 � “ ” “ ” “ 固定资产折旧预测表 、 无形及递延资产摊销预测表 、 原材料能 ” “ ” “ 源成本预测表 。这一类表反映了项目投产后的成本费用水平。 ” � 第三类表包括 销售收入和税金预测表 、 利润预测表 。这一类表 “ ” “ ” 反映项目投产后的销售收入和利润水平。 � 第四类表为 固定资产投资贷款还本付息预测表 ，它反映了项目建 “ ” 设期和生产期内项目投资偿还能力和速度。 � 上述各种预测表的相互关系如图 所示。 8-1 图8-1 财务预测关系图 � 二、项目寿命期的预测 � 项目寿命期包括项目建设期和生产期。项目寿命期是分析和评价项 目全部经济活动的重要依据。 ( ) ( ) � ((一))建设期预测 � 项目建设期是项目开始建设到项目建成投产所经历的时间。项目建 设期的长短应根据主管部门的规定确定。一般通过建设工期与成本 的优