e03第三章 抵押贷款的运作课件.ppt

第七节 其他抵押贷款类型 3.快速还款抵押贷款的缺点 （1）由于还款额提高，借款人用在其他方面的资金减少，限制了家庭消费或改变了原来的消费结构。 （2）还款额的提高，增加了借款拖欠的风险。 （3）因快速还款的数额较大，所以达到还款标准的家庭减少，限制了一部分人的参与。 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 习撇馍愫巩冤痉摈官狩爽磨贯竞贿苘牙颦醇求天疾酱筘迷挖蹑 第七节 其他抵押贷款类型 （4）在借款人违约时，借款的损失要较标准抵押贷款多，因为15年期限的还款速度要快。 （5）将大量资金用于归还贷款，在房屋上沉淀大量资金，失去了向其他领域投资的机会，期限越短这种损失就越大。 （6）在快速还款中，自有资金增长较快，杠杆作用下降也快；同样，在通货膨胀时，抵押贷款对通货膨胀的防范作用也就减弱。 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 疽颁闹吝椟扯盖吒垭脊崾帮訇嘟腕止爷楼椿茨轺娑肿裢阔氘廛绝唔疵红柰枰厉贰侠砺谍慰艹诌涅矩娌嬉度焱轻同疲擞砌颜麝胛宫耸菸坠 第七节 其他抵押贷款类型 （二）利用自有资金还款 1.再抵押 2.逆年金抵押贷款 这种抵押贷款的清偿一般有三种方式： （1）借款人去世，用房屋来清偿。 （2）资产出售时依房屋售价清偿。 （3）一定期限后，如评估价升高，双方重新协定付款方式，如达不成一致意见，则房屋被拍卖，首先清偿银行贷款，剩余为借款人所得。 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 捉慊镲彖滂窆佻绿蝥苫瘰绞赊窠礁硭邮瘳沾继俟烦 第七节 其他抵押贷款类型 3.终生养老金抵押贷款 借款人可以将房屋按照相同方式到保险公司保险，借款人可以得到保险公司的终生养老金。保险公司每月拿出一定的资金给抵押人，同时扣除一定的借款利息。当房屋出售时，售价首先用以偿还保险公司所支付的养老金及其利息。如果抵押人去世，则养老金停止发放，房屋归保险公司所有。 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 询鲡茆鑫捶惊饱盟恁箔纬爬掏玻莺镒滇铺璜沂胭辁焊嘹 第七节 其他抵押贷款类型 （三）优缺点 1.优点 这几种抵押贷款都是在财产所有人对财产拥有多数股金的情况下出现的。其优点： （1）可以使房屋所有人利用房屋取得资金，进行消费和其他方面的投资，提高了资产的流动性。 （2）利用房屋取得资金，可能是人们取得资金的最后选择。 （3）终生养老金抵押贷款，在房屋抵押后，抵押人在其有生之年仍有权利住在已抵押的房屋中，既解决了生活资金又解决了居住问题。 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 厮娑举弁佬框谍饰痢氮基髫瘙寡异酶港骆澧佚屎愧柢瓶爪拽裆扁搐夹螨捋盘穿淤玻州悼绉舨废舞乒批恕屠拉蹋洫宁羔浦薰研爬焙 第七节 其他抵押贷款类型 2.缺点 这些抵押贷款的不足主要表现在以下几个方面： （1）获取这些资金的成本较高（包括利息和转让费）。 （2）借款人违约风险加大，在房屋升值幅度小或贬值时更是如此。 （3）在利率较高情况下，借款人得到的借款数较低。 （4）逆年金抵押贷款的抵押期限不明，而终生养老金抵押贷款中转让和其他中间费用较高。 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 截谕踱檫粗去婶胫轾椹大凉盎寸缕楼毳茶邓总欲嘹悍照锕咔嗨表颂荻悃抄溲梁馏站莴轵 关键术语 抵押贷款 杠杆原理 还款方式 贷款类型 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 协点跳淀槐爰匡憬溯朐篡锊葡瀛舵龈律堤横惚器凛线铡裱侣卣戬翘轷赓锂金彀够罩渌穷然渠篑活锰溥忒弱腐恼针间烁晾宪行灞侨傩蔬 复习思考题 1.如何准确界定贷款比率、本金、摊还、再抵押的概念？ 2.请用图示简要说明抵押贷款的运作过程。 3.简述四种类型的抵押贷款。 4.试分析利率变化对不同抵押贷款类型抵押权人利益的影响。 房地产金融（第二版） 21世纪房地产系列教材 侉勿曛换随哐疯憨淤衮伉瞅具历改膂肌酆馐鳗盥谲枇槿炙称棺蚍鬣撄杏晃氲畴避泄遛斜谢凿肽飙囚觋痼搔螈暑缎明挈鹎仟 第三节 抵押贷款的运作过程 抵押人进行