15城院个人理财题库版本.docx

名词解释股票（Stock）债券（Bonds）保险（Insurance）基金（Fund）金融期权（Financial option）是指以金融商品或金融期货合约为标的物的期权交易。具体地说，其购买者在向出售者支付一定费用后，就获得了在规定期限内以事先约定的价格或执行价格（Exercise price）向出售者买入或卖出特定数量的某种金融资产（如股票、外币等）的权利。场内交易的金融期权主要包括股票期权、利率期权和外汇期权。金融期货（Financial futures）是指以金融工具作为标的物的期货合约。具体地说，交易者在特定的交易所通过公开竞价方式成交，承诺在规定期限内，以事先约定的价格或执行价格（Exercise price）向出售者买入或卖出特定数量的某种金融商品的交易方式。金融期货交易具有期货交易的一般特征，VS商品期货，其合约标的物不是实物商品，而是金融商品。主要种类：外汇期货、利率期货和股票指数期货。结构性理财产品是指在产品设计中嵌入了金融衍生工具，理财产品的收益与金融衍生工具最终投向的标的表现挂钩的一类理财产品，是将固定收益证券的特征与金融衍生工具特征融为一体的理财产品。分三类：保本固定收益型、保本浮动收益型和非保本浮动收益型几种典型的结构性产品收益结构：1.看涨、看跌期权2.分阶段期权3.两值期权4.彩虹期权优点：拥有资本市场的高收益，又不愿意冒损失本金的风险。缺点：无法提前终止的，不适合短期投资个人理财业务?是指商业银行为个人客房提供的财务分析，财务规划，投资顾问，资产管理等专业化服务活动。这些专业化服务活动表现为两种性质：一种是商业银行充当理财顾问，向客户提供咨询，属于顾问性质；另一种是商业银行将按照与客户事先约定的投资计划和方式进行投资和资产管理的业务活动，属于受托性质。可见，个人理财业务是建立在委托代理关系基础之上的银行业务，是一种个性化、综合化、专业化的服务活动。理财顾问服务是指商业银行向客户提供的财务分析与规划、投资建议、个人投资产品推介等专业化服务。商业银行为销售储蓄存款产品、信贷产品等进行的产品介绍、宣传和推介等一般性业务咨询活动，不属于理财顾问服务。在理财顾问服务活动中，客户根据商业银行提供的理财顾问服务管理和运用资金，并承担由此产生的收益和风险。特点：顾问性、专业性、综合性、制度性、长期性货币市场基金（Money market funds）是指投资于货币市场上短期（一年以内，平均期限120天）有价证券的一种投资基金。该基金资产主要投资于短期货币工具如国库券、商业票据、银行定期存单、银行承兑汇票、政府短期债券、企业债券等短期有价证券。货币基金只有一种分红方式——红利转投资。特点：收益稳定、流动性强、购买限额低。简答题投资规划的步骤：（1）确定客户的投资目标?让客户认识自己的风险承受能力? 根据客户的目标和风险承受能力确定投资计划?实施投资计划?监控投资计划基金的特点：①集合理财、专业管理；②组合投资、分散投资；③利益共享、风险共担；④严格监管、信息透明；⑤独立托管、保障安全资产配置的步骤：1．明确投资目标和限制因素。2．明确资本市场的期望值。　　3．确定有效资产组合的边界。　　4．寻找最佳的资产组合。　　5．明确资产组合中能包括哪几类资产。外汇市场的功能：①充当国际金融活动的枢纽，国际金融活动，只有通过外汇买卖才能顺利进行；?②形成外汇价格体系，通过公开的竞价和报价方式；③调剂外汇余缺，调节外汇供求；?④实现不同地区间的支付结算；⑤运用操作技术规避外汇风险。保险市场的功能：1.保险市场是直接的风险市场保险市场交易的对象是保障产品，所以本身就直接与风险相关联。2.保险市场是非即时清结市场保险交易活动因为风险的不确定性和保险的射幸性使得交易双方都不可能确切知道交易结果，所以不能立刻清结。3.保险市场是特殊的“期货”交易市场由于保险的射幸性，保险市场所成交的任何一笔交易，都是保险人对未来风险事件所致经济损失进行补偿的承诺。个人理财过程的步骤：6.简述个人理财过程步骤流程①客户基本资料收集；②客户资产状况分析；③客户风险分析；④客户资产管理目标分析；⑤客户资产预测与评估；⑥财务目标的确认；⑦基础规划；⑧建立投资组合；⑨实施计划；⑩绩效评估。根据风险偏好的客户分级有哪些：①非常进取型。②温和进取型。③中庸稳健型。④温和保守型。⑤非常保守型。投资组合的管理过程：投资组合管理的根本任务是对资产组合的选择，即确定投资者认为最满意的资产组合。整个决策过程分成五步：1.资产分析?2.资产组合分析?3.资产组合选择?4.资产组合评价?5.资产组合调整必要收益率的概念：在确定债券内在价值时，需要估计预期货币收入和投资者要求的适当收益率（称“必要收益率”），它是投资者对该债券要求的最低回报率。公式：债券的必要收益率=真实无风