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浅议中小企业融资难问题与对策 　　摘　要：随着我国市场经济体制的不断完善，中小企业已经成为经济发展和社会稳定的重要支柱。然而，中小企业由于抗风险能力相对较弱、规模不大等情况，使其在融资方面难以得到足够的支持。融资问题已经成为阻碍多数中小企业扩大生产、盘活资金，实现健康发展的主要制约因素。因此，中小企业要想获得全面顺利发展，就必须解决好资金融通中的各种问题。 　　关键词：中小企业　融资问题　问题与对策 　　1.　中小企业融资难的具体表现 　　1.1　融资渠道单一 　　1.1.1　过多依赖债务融资。我国的金融市场实行严格的金融管制，其开放程度的有限。有资料表明：我国78%的中小工业企业的资本来源主要是银行各类贷款，来源于权益性投资的比例为33%，从权益性投资的构成来看，近80%的企业仍以自身的资金积累为主股东投资和风险投资分别为18.1%和16.7%，使用外商投资???企业比例为4.9%。 　　1.1.2　贷款集中在国有商业银行。中小企业信贷支持机构缺位和多元化债务融资工具缺乏，金融机构缺乏将风险相对较高信贷资产证券化的工具，使得中小企业贷款业务的风险无法分散，中小企业贷款只能求助于商业银行。 　　1.2　融资成本高昂 　　1.2.1　贷款利率高于市场平均水平。自2007年以来，中国人民银行采取了连续加息和提高存款准备金率的货币紧缩政策，使得中小企业的贷款利率连续升高，严重影响了中小企业的经济利润。 　　1.2.2　融资中间费用比例过高。中小企业在申请贷款时，需要进行固定资产抵押登记、信用评估、财务审计等环节，增加了融资的中间费用。商业银行还设置了“补偿性余额”、收取违约延期支付费用等手段，这些费用都加重了中小企业的融资成本。 　　2.　中小企业融资难的原因分析 　　2.1　中小企业效益不稳定，缺乏对信贷资金的吸引力 　　中小企业的业绩不理想，信用不高是企业贷款的最大障碍。大多数中小企业所处行业并不是垄断行业，盈利水平总体不太高，就使银行对中小企业的信贷资产质量总体评估也不高。目前，我国国有商业银行的贷款信用评级标准不利于中小企业，对中小企业存在信用歧视，所以在实际操作中，中小企业信用等级自然大打折扣。 　　2.2　信用担保机构规模欠缺，风险分散及损失分担的补偿制度尚未形成 　　目前，面向中小企业信用担保业的发展低，政府出资设立的信用担保机构缺乏后续的补偿机制，民营担保机构无法与协作银行形成共担机制，担保风险的分散及损失分担的补偿制度尚未形成，影响了信用担保机构的规范发展。据调查，中小企业因无法落实担保而遭到拒贷的比例高达23.8%。 　　2.3　金融体系结构不合理，政策支持力度不够 　　国家出于政治和经济双重因素的考虑，产业政策上重点扶植国有大型企业，国有商业银行和股份制商业银行均瞄准了大型企业，其他中小金融机构的信贷能力有限，缺乏专门为中小企业服务的政策性银行。为控制新增贷款中的不良贷款比重，商业银行采取了贷款个人负责制、内部“下岗”等措施对信贷员严格管理，实行“惜贷”策略，严重影响了对中小企业发放贷款的积极性。 　　2.4　相关法律制度缺位，难以建立正常的市场秩序 　　目前，我国未建立起全社会统一的企业与个人征信系统，信用担保机构缺乏统一权威管理部门，导致相关政策缺乏协调和衔接，缺乏支持中小金融机构发展的法律制度。如《借款合同条例》、《担保法》、《公司法》、《保险法》、《商业银行法》、《中小企业促进法》等一系列法律还不够完善。 　　3.　解决中小企业融资难的建议对策 　　现阶段，我国仍处于银行等金融机构贷款为主的融资体系下，应着力改善银行与中小企业之间的信息不对称和办贷成本高等情况，来解决中小企业贷款难的这一问题。 　　3.1　培养理性的信用文化，建立中小企业的治理结构 　　中小企业应走产权主体多元化的道路，按照现代企业制度的要求，实行公司制改造，解除家族制对其发展的束缚，进行所有权结构调整，引入优秀的管理人才，提高经营效率，降低经营风险，提高信用水平，增强融资能力。 　　3.2引入专业的资信评估，建立中小企业的征信制度 　　建立中小企业的征信制度，就是建立关于信用信息的收集、管理和传播的制度。征信制度可以有效地解决信息不对称问题，做到信息共享，使银行更方便和低成本获取企业信息，更易于克服信息不对称和由此引起的违约风险。 　　3.3　保证贷款质量，建立中小企业的融资激励和约束机制 　　政府及相关部门应出台具体政策，鼓励和支持股份制银行、城乡合作金融机构等以中小企业为主要服务对象。鼓励国有商业银行建立向中小企业发放贷款的激励和约束机制，切实提高对中小企业的贷款比例；鼓励政策性银行支持符合国家产业政策，有市场前景、技术含量高、经济效益好的中小企业发展；鼓励各家银行根据中小企业