基金“老鼠仓”犯罪刑法分析.docVIP

基金“老鼠仓”犯罪的刑法分析 (硕士论文摘要) 论文摘要： 基金“老鼠仓”犯罪，是一种新型的金融犯罪，其最为经常的表现形式就是：基金经理在利用公投资金拉升某只股票以前，先用个人资金在低价位买进股票建仓，等到用公有资金将股价拉升到高位后，个人或者相关资金率先卖出，从而获得不法利益，该种犯罪行为严重侵犯了金融秩序。然而，由于我国刑法分则中对该行为没有明确规定为犯罪，所以在我国的司法实践中难以根据刑法来追究行为人的刑事责任，而只能追究其经济和行政责任。这种状况，使得对于基金“老鼠仓”的犯罪行为缺乏有效的打击，严重影响了基金业市场的正常的发展秩序。 对于严重危害基金业正常秩序的基金“老鼠仓”行为应当追究行为人的刑事责任相关学者和专家基本是没有异议的，但是应当按照什么罪名对其行为人定罪处罚，学者们的观点有较大差异。相关学者和专家主要有以下五种观点：第一、认为对于“老鼠仓”犯罪行为应该按照内幕交易罪定罪处罚；第二、认为应当在刑法中增设背信罪，对“老鼠仓”犯罪行为的行为人按照该罪定罪处罚；第三、认为应当在“违法运用资金罪”中增加自然人犯罪，根据该罪追究行为人的刑事责任；第四、认为应当按照职务侵占罪对行为人定罪处罚；第五、认为应当按照非法经营同类营业罪追究行为人的刑事责任。笔者认为，上述五种观点分别从不同侧面反映出了基金“老鼠仓”犯罪行为的某一特征，但是，当我们从该犯罪行为的各个要件去分析就会发现，上述五种观点都没有从根本上说明这一行为的本质特征。 为了打击基金“老鼠仓”犯罪行为，我国最新《刑法修正案（七）》第2条第2款作出了最新规定。但是，对于该款所说的“内幕信息以外的其他信息”以及关于该款罪名的名称，学者们的观点并不一致。通过分析，笔者认为，“内幕信息以外的其他信息”实际上就是属于一种“商业秘密”，并在此基础上提出：对于《刑法修正案（七）》第2条第2款的罪名应该确定为“金融工作人员利用商业秘密交易罪” 我们应当看到，刑法在打击和预防基金“老鼠仓”犯罪行为中的作用还是有限的，只有健全行政监管制度、强化从业人员的信托责任才能真正防止老鼠仓行为的发生。同时，就老鼠仓而言,在对从业人员采取严格监管的同时,也需采取相应的疏导措施,否则,很难达到预定的防治目标。 (关键词( 基金犯罪 老鼠仓 商业秘密 《刑法修正案（七）》 The summary of the thesis The crime of the fund rat trading is a new financial crime , and the most frequent pattern of the manifestation is :the fund manager buys the stocks with his own money at a low price and then sell them at a higher price to get the illegal profit before pulling up some stock with the public funds. This crime violates the financial order seriously. However, this behavior is not be regulated definitely as a crime by the criminal law ,so it is difficult to be investigated with the criminal responsibility but the economical and administrative responsibility according to our law. In this situation, the crime of the fund rat warehouse has serious influence on the normal developing order of the financial market because of less effective attack .The scholars and the experts have the same idea of that the people ,who has serious affection on the fund market order ,should be investigated with the criminal responsibility .But there are many different opinions about how to confirm the charge of this