寿险合同负债评估测试的方案.pdf

附件3 寿险合同负债评估测试方案 一、总体评估方法及要求 （一）本测试方案适用于保险公司对寿险负债进行评估， 包括长期寿险业务、长期健康险业务和长期意外险业务等。 （二）寿险合同负债由未到期责任准备金和未决赔款准 备金组成。 未到期责任准备金评估按照本测试方案相关规定执行； 未决赔款准备金评估按照现行会计规定执行，以会计账面价 值为认可价值。 除非特别说明，本测试方案所指准备金为未到期责任准 备金。 （三）未到期责任准备金等于最优估计准备金和风险边 际之和。其中，最优估计准备金是指，保险公司根据监管机 构审慎监管的原则及相关要求，并结合公司的实际经验和行 业有关参数，将未来估计现金流折现得到的现值。 （四）保险公司在评估准备金时，应当将单个保险合同 作为一个计量单元，也可以将具有同质保险风险的保险合同 组合作为一个计量单元。 （五）保险公司在评估未到期责任准备金时，预测未来 净现金流出的期间为整个保险期间。对于包含可续保选择权 的保险合同，如果保单持有人很可能执行续保选择权并且保 1 险人不具有重新厘定保险费的权利，保险公司应当将预测期 间延长至续保选择权终止的期间。 （六）本次测试应按照账户（至少应该包括：万能账户、 分红账户、传统账户），分别对最优估计准备金和风险边际 进行评估并上报各个帐户的评估结果。 二、最优估计准备金 （一）最优估计准备金应当以保险合同产生的预期未来 现金流出与预期未来现金流入的差额，即预期未来净现金流 出为基础进行计量。 其中，预期未来现金流出，是指保险人为履行保险合同 相关义务所必需的合理现金流出，主要包括： 1. 根据保险合同承诺的保证利益，包括死亡给付、残疾 给付、疾病给付、生存给付、满期给付、退保给付等； 2. 根据保险合同构成推定义务的非保证利益，包括保单 红利给付、万能结算收益相关给付等； 3. 管理保险合同或处理相关赔付必需的合理费用，包括 保单维持费用、佣金及手续费、理赔费用、监管费用等； 4. 履行保险合同义务必须支出的税金等。 预期未来现金流入，是指保险人为承担保险合同相关义 务而获得的现金流入，包括保险费和其他收费。 最优估计的现金流应当客观的考虑保险公司管理层策 略以及保单持有人行为的影响。 （二）万能保险最优估计准备金应整体评估保险部分与 投资部分现金流，不进行拆分。 2 （三）投资连接保险的最优估计准备金应按照投资账户 部分和账户外部分分别评估。投资账户部分的最优估计准备 金为其评估当日的市场价值，账户外部分现金流的最优估计 准备金按照本规则的相关规定进行评估。 （四）折现率测试方案 最优估计应反映合同履约中相关现金流所对应的货币 时间价值的影响。最优估计所采用的折现率，应根据客观、 便于统一监管的原则确定。折现率假设的测试方案包括： 方案一：保监会定期指定行业统一的折现率，本次测试 分红、万能、投连业务设定为4.5% ，其它业务设定为3.5% 方案二：所有业务的折现率采用评估日的国债收益率曲 线加综合溢价。其中综合溢价根据不同业务类型分为三种水 平，适用范围（以下规则也适用于本附件其它方案下的溢价 确定）为： 1. 1999 年（含）之前签发的高利率险种适用高档综合 溢价水平 2. 传统险及分红险适用中档综合溢价水平 3. 万能险、投资连结险及变额年金适用低档综合溢价 水平 相关假设见《寿险公司偿二代定量测试报告模板》（附 件 13 ）。 方案三：折现率等于基础折现率与综合溢价之和，其中 综合溢价假设及确定方法与方案二一致。基础折现率采用 750 日移动平均国债收益率曲线，相关折线率假设见《寿险 3 公司偿二代定量测试报告模板》（附件13 ）。 方案四：现金流映射法 根据负债的现金流结构，并考虑其与资产现金流的映射 关系确定合适的折现率。