商业银行财务分析跟评价.ppt

2001-10 金 融 机 构 财 务 分 析 2001-10 商 业 银 行 财 务 分 析 与 评 价 第一部分 商业银行财务分析与评价原理 ——商业银行财务分析评价的内容、原则和方法 ——商业银行财务分析评价需要考虑的问题 财务分析与评价的内容、原则和方法 问题: 1、您认为，应根据什么决定您的年收入？ 2、业绩评价的内容、依据有哪些？ 内容：流动性+安全性+盈利性 依据：资产负债表+利润表+现金流量表 分部报表 会计报表重要明细说明以及财务情况说明书 财务分析与评价的内容、原则和方法 原则： ☆真实报表为前提，但不迷信 ☆分析目的决定分析着眼点和分析方法 ☆全面分析和局部分析、定量和定性分析、动态和静态分析相结合 ☆重视过程分析和重视结果分析 财务分析与评价的内容、原则和方法 方法： ☆比较分析 ☆比率分析 ☆趋势分析 ☆比重分析 ☆因素分析 利息收入(A)=贷款平均余额(B)×平均收息率(C) 贷款变动影响=(B1-B0)×C0 利率变动影响=B1×(C1-C0) 财务分析与评价需要考虑的问题 1、财务评价的多种目的性——设置提供深层次、反映全面财务信息的分析指标 2、同口径比较——空间和时间跨度比较同口径 财务分析与评价需要考虑的问题 3、不凭个别指标作结论 财务分析与评价需要考虑的问题 4、深入调查和剖析影响报表项目结果的因素 财务分析与评价需要考虑的问题 影响盈利主要因素 1、减盈因素：与上年比，利差收入减274亿 2、主要增盈因素： A、增持国债和金融债增加投资收益12亿 B、中间业务收入和其他收入增加30亿 C、呆坏帐准备少计提90亿 D、追收煤炭统贷本息，增收57亿元 E、信达信托划转信达资产并表少缴营业税6亿 F、以前年度核销的利息坏帐冲回78亿元 财务分析与评价需要考虑的问题 5、银行财务评价需要重视会计制度的变化 案例一：新会计准则与银行的坏帐管理 背景：Y2K上半年，美国的一个会计标准制订者组成的国际工作组打算颁布一套名为“公平价值会计法(Fair value accounting)”的会计准则草案——要求所有金融机构资产的价值，包括银行贷款，根据市值估算（此前，多数银行的金融资产，包括贷款，都是以初始成本计价的） 财务分析与评价需要考虑的问题 影响： ☆银行需要足够的坏帐储备 ☆对于季节性经营的银行，损益表数字波动更大 ☆商业银行对投资银行业务不会再趋之若鹜 ☆风险充分暴露，使借贷成本可能全面增长 ☆即便有充足准备金，良性贷款也要减值 ☆不仅银行受影响，该准则必定延及其他行业 财务分析与评价需要考虑的问题 评价： ☆准则制订者：至少从理论上讲，公平价值标准在价值衡量方面比现行体系要好得多 ☆ FED：理论上支持“公平价值准则”，但也对此项改革提出强烈批评 ☆美国银行业协会及加拿大、欧洲、日本和澳大利亚的同类机构：对该准则加以责难 财务分析与评价需要考虑的问题 案例二：《金融企业会计制度》之“谨慎性原则” “制度”规定：“企业应……据谨慎性原则的要求，合理地预计各项资产可能发生的损失，……计提资产减值准备。……但不得设置秘密准备。” 列入需要计提减值准备范围的资产：短期投资、贷款类资产、应收款项、长期投资、固定资产、在建工程、无形资产、抵债资产 财务分析与评价需要考虑的问题 问题分析用资料 财务分析与评价需要考虑的问题 6、充分重视非财务信息和非财务指标 存在的现象： 财务分析与评价需要考虑的问题 财务指标和非财务指标关系的理解： 商 业 银 行 财 务 分 析 与 评 价 第二部分 商业银行财务分析与评价 ——商业银行资产负债表阅读分析与评价 ——商业银行利润表阅读分析与评价 (商业银行现金流量表阅读分析与评价) (商业银行综合财务分析与评价) 资产负债表的阅读分析和评价 一、 资产负债表的格式 资产负债表的阅读分析和评价 二、资产负债表的阅读方法 ☆报表项目的理解 ★关注报表数据变动 ☆比率分析 资产负债表的阅读分析和评价 三、资产负债表提供的基本信息 问题：资产负债表能提供哪些基本信息？ 财务资源的规模及配置——经营风险及盈利能力 ☆资产流动性供给能力 ☆资产营运能力（规模和结构调整的难易度） ☆资产盈利能力（资产定价等） 资金来源渠道及财务结构——财务风险及主要成本 ☆负债的流动性需求大小（稳定性、期限结构等） ☆负债成本的高低（平均付息率） 资产负债表的阅读