高等教育出版社《财务管理》第四版鹏备课课件242债务资金筹集2.pptVIP

会计1301～1304 温岭市职业技术学校 Wenling vocational technical school * 会计1301～1304 温岭市职业技术学校 Wenling vocational technical school * * §2.4债务资金筹集（2） 四、发行债券 (一)债券的概念及其种类 1.债券的概念 债券是指各类经济主体为筹集资金面向债权人发行的，并承诺按期支付利息、到期偿还本金的债务凭证。 2.债券的种类 债券的种类 债券是否记名 债券是否抵押担保 债券是否转换为公司股票 记名债券 无记名债券 抵押债券 信用债券 可转换债券 不可转换债券 公司债券是向社会公众公开发行的债券，一般不记名，期限固定，利率一般也固定。其发行程序为： 做出发行债券的决议 信用评级与判断 制定并向社会公告募集办法 募集债款 报请批准 四、发行债券 (二)发行债券的程序 1.债券的发行价格 债券发行价格有三种：即平价发行、溢价发行和折价发行。 四、发行债券 (三)债券发行价格的确定 2.债券发行价格的计算 计算公式： 式中：n——债券期限 t——付息期数 实质：面额当终值求现值 + 利息按年金求现值 [例4]：某公司拟发行面值为1 000元，票面利